4 465 dolarů ve zlatě – odvážíš se lovit dno?
Podívejme se nejdřív na povrch: jestřábí rétorika + velký medvědí svícen, býci krvácejí jako řeka.
V pátek v Jackson Hole předseda Federálního rezervního systému Warsh řekl: "Inflace ještě neklesla dostatečně, stále máme co dělat," čímž okamžitě zvýšil pravděpodobnost zvýšení sazeb v září z 35 % na 55–60 %. Zlato kleslo přímo z maxima 4600+ a dosáhlo minima 4445, přičemž dlouhá medvědí svíčka prorazila přímo pod 200denní klouzavý průměr (4527). V prvních třech týdnech srpna vzrostl o 14–16 %, čímž za jediný den přišel o třetinu.
První věc: Co řekl Warsh? Vlastně to byly všechno "správné nesmysly."
"2% inflace je pevný cíl," "PCE meziročně na úrovni 3,7 % je stále příliš vysoké," "Máme co dělat" – jsou tato prohlášení nějaká nová informace? Ne.
Ale proč trh klesl? Protože předtím byl příliš optimistický. Srpnové oživení bylo sázkou na "konec zvyšování sazeb + blížící se snižování." Warsh prostě vylil studenou vodu na karneval.
Drobní investoři panikařili a tvrdili, že "přicházejí zvýšení sazeb", zatímco instituce získávaly zisky na pevných dlouhých pozicích.
Druhá věc: žádná střednědobá a dlouhodobá logika nezmizela, tak čeho se bojíte?
Nákupy zlata centrálními bankami: Čisté nákupy za druhé čtvrtletí 289 tun, čínská centrální banka zvýšila podíly po dobu 18 po sobě jdoucích měsíců. ETF zlata: V červenci se vrátily k čistým přílivům. Fiskální deficit USA: Rozsah dluhu stále roste.
Co bylo v pátek oslabeno, byl pouze krátkodobý narativ "devalvačního obchodu", nikoli fundamenty zlata. Dolar může krátkodobě posílit díky jestřábí rétorice, ale vyřeší americký dluhový problém jediný projev?
Třetí věc: existují klíčové technické signály.
Páteční medvědí svíčka: vysoké otevření, ale nízké uzavření, dlouhá pozice, krátká pozice spodní stín – typický silný prodejní tlak. Při prolomení pod 200denní klouzavý průměr na úrovni 4527 se krátkodobá struktura mění z "nahoru" na "zpět/konsolidaci".
Ale klíč je: 4445-4450 drží.
To bylo páteční minimum a krční línie předchozí struktury růstu.
Býčí a medvědí souboje jsou na vás
Na jedné straně:
Pravděpodobnost zvýšení sazeb v září je 55–60 %, což dočasně potlačí aktiva nepřinášená úroky
Technický výhled klesá pod 200denní klouzavý průměr a je medvědí
Srpnové oživení přineslo velké množství zisků a prodejní tlak je třeba zvládnout
Silnější americký dolar + výnosy amerických státních dluhopisů rostou
Na jedné straně:
Centrální banka provedla čistý nákup 289 tun ve druhém čtvrtletí, přičemž instituce nadále hromadily zlato
Zlaté ETF zaznamenaly v červenci čisté přílivy, přičemž fondy byly na dně
Dlouhodobě pozitivní pro fiskální deficit USA (logika znehodnocování)
4445-4450 je předchozí krk + páteční minimum, nákupní podpora
Geopolitická rizika přetrvávají: (Blízký východ, Hormuz)
Rezistence výše: 4525-4530 (200denní klouzavý průměr) → 4550-4570 → 4620 → 4650-4700
Podpora níže: 4445-4450 (páteční minima→ 4410 (20denní klouzavý průměr) → 4320-4300
Operační strategie
Krátkodobí hráči:
Pokud se stop-drop svíčka objeví na 4440-4450 (s vyšším objemem a dlouhým nižším stínem), osvětlete pozice a jděte do longu, cílte na 4520-4530, stop loss na 4420. Pokud přímo prolomí pod 4440 a zrychlí, krátkodobé shortování je plynulejší, zaměřuje se na 4410 nebo dokonce 4320.
Swingoví hráči:
Počkejte, až cena vystoupne nad 4530-4550, než zvažujete dlouhou pozici s cílem 4650-4700.
Dlouhodobí věřící:
Investujte do dávek pod 4400. Nákupy zlata centrální bankou + fiskální deficit + cyklus snižování úrokových sazeb, střednědobé až dlouhodobé je v pořádku.
Zlato je nyní jako BTC na konci roku 2022—
99 % lidí si myslí, že "přijde další velký propad", ale každý pokles je historickým dnem.
V den, kdy je 4530 obnoven, najdete:
Takže zlato není špatné, ale vždycky panikaříte a řežete na tom nejnižším bodě.
Kolik stojí vaše zlato?
Na úrovni 4465, odvážíte se koupit spodní část?
$BTC$XAU$XAUT
Zřeknutí se odpovědnosti: Obsah v síti OKX Orbit je poskytován pouze pro informační účely. Další informace
