Postare

Au apărut două știri importante despre cipuri de stocare în ultimele zile; să le privești împreună este destul de interesant. Pe 21 august, Samsung a aprobat planul de returnare a acționarilor pentru 2026, care variază între 90 trilioane și 110 trilioane de woni, echivalentul a 65 până la 80 de miliarde de dolari americani, cea mai mare scară din istoria corporațiilor coreene, de cinci ori recordul anterior stabilit în 2020. De unde au venit banii? Superciclul de stocare AI, profituri din creșterea prețurilor cipurilor. Aproape simultan, Micron a anunțat o investiție de 10 miliarde de dolari în următorul deceniu pentru construirea unui laborator de cercetare în Boise, axat pe stocare de generație următoare, arhitecturi avansate de calcul și tehnologii de ambalare. Rețineți că acești 10 miliarde de dolari sunt suplimentari și nu sunt incluși în investițiile de 250 de miliarde de dolari promise anterior în industria manufacturieră americană. Unul a făcut bani și a obținut dividende uriașe, celălalt a cheltuit bani pe cercetare și dezvoltare. Amândoi sunt giganți ai stocării cu căi complet diferite Logica Samsung este clară: stocarea AI a beneficiat de acest ciclu, așa că ar trebui mai întâi să distribuie bani acționarilor pentru a stabiliza evaluările. Unul din cinci adulți din Coreea de Sud deține Samsung, ceea ce aduce și o presiune politică semnificativă. Mai mult, Samsung este mare, lider în proces și capacitate de producție, și operează conservator. Logica Micron este: dacă suntem mai mici decât Samsung și nu putem concura la capacitate de producție, atunci pariază pe tehnologie. În era AI, regulile de stocare se schimbă. HBM, ambalajul avansat și arhitecturile de calcul de nouă generație sunt adevăratele șanțuri ale viitorului. Dacă nu investești acum, nu va mai exista loc mai târziu Așadar, aceste două vești sunt practic același lucru: AI remodelează peisajul competitiv al cipurilor de memorie. În trecut, era o competiție despre cine avea o capacitate mai mare și procese avansate; în viitor, s-a decis să parieze pe calea tehnologică corectă Samsung folosește dividendele pentru a arăta pieței că pot face bani; Micron folosește cercetarea și dezvoltarea pentru a arăta pieței că pot câștiga și mai mult timp. Al cui drum este cel drept va fi dezvăluit peste zece ani