帖子

Solana基金会一口气放出五个高管岗位，没有一个和Meme有关 8月3日，Solana基金会在招聘平台Ashby上挂出五个高级职位：稳定币负责人、AI生态负责人、大中华区机构增长负责人、日本机构增长负责人、DeFi增长负责人。五个岗位全部挂在对接企业、金融机构和监管方的增长团队下面。而在过去两年里，把Solana链上活跃度撑起来的东西，恰恰是Meme。 更让我在意的是稳定币负责人那份职位说明里的一句话，写的是这个岗位的使命是实现阶跃式、突破性的增长，不是自然增长也不是边际增长。一个注册在瑞士楚格的非营利基金会，用销售团队的语气写招聘启事，这本身就挺说明问题的。 想知道一个组织真正焦虑什么，看路线图不如看它招什么人。 那我们就顺着数据看。根据Blockworks发布的Solana二季度持币人报告，这一季链上真实经济价值5100万美元，环比下降43%，四月1860万、五月1810万、六月1430万，逐月往下走。应用层收入2.284亿美元，环比降31%，是2024年一季度以来最低的一个季度。按单链季度收入排，Solana以12%的份额排在第四，前面是Hyperliquid的1.414亿、波场的8980万、以太坊的6330万。而一季度它的份额还有18%。 收入的构成比总量更值得琢磨。二季度应用收入榜第一名是Pump.fun，9010万美元，占全部应用收入的39%。报告里还提了一句，Pump.fun份额创新高，是因为市场其余部分缩得更快。launchpad这个品类整体收入6390万美元，Pump.fun一家占了97%。 但同一个季度里，另一组数字在往上走。Solana的代币化资产成交量创下58亿美元历史新高，环比增长114%，其中代币化股票48亿美元，是一季度11亿的四倍多。增长集中在季末，六月单月就有33亿。全链大约97%的代币化股票交易发生在Solana上。六月全链DEX成交量环比反弹26%，Blockworks特别点明，驱动这轮反弹的是代币化资产，不是Meme。 机构那一侧也在动。全球29家系统重要性银行里已经有7家上线了Solana相关业务，摩根大通做代币化和券款对付结算，纽约梅隆做SOL托管与USDC铸销，摩根士丹利做托管、现货交易和借贷，法国兴业银行发稳定币，道富做货币市场基金。二季度SOL现货ETP净流入1.2亿美元，同期比特币现货ETP净流出37亿，以太坊净流出5亿。 矛盾就出在这儿。成交量在涨，机构在进场，收入却掉了四成三。答案藏在收入榜排名里，前五名是Pump.fun、交易卡市场Collector Crypt、Pacifica、Jupiter和钱包Phantom。那48亿美元成交的代币化股票，一个相关应用都没挤进去。原因是这类交易大半由专业做市商的自营AMM承接，它们靠价差吃饭，抽走的费用远低于Meme交易里的优先费和小费。 说白了就是交易量大、收费难。 再回头看那五个岗位，逻辑就完整了，它们都在给非投机需求找一个能收费的形态。稳定币是最先要动的那块，二季度末Solana链上稳定币供应163亿美元，环比只增2%，转账量1.5万亿美元，环比降29%。而同期以太坊承载约1540亿，波场约900亿，差着一个数量级。DeFi增长负责人接的是下半段，钱趴在钱包里不产生收入，只有流进借贷和做市才开始计费。两个亚洲岗位对应的是量的来源，7家银行只是开了口子，把口子扩成通道得有人常年坐在东京和香港跟监管方磨。技术侧的筹码也备好了，共识层升级Alpenglow计划随八月前后的Agave v4.2上线，把交易确认时间压到150毫秒。AI生态负责人看着最像蹭热点，其实最贴近收入，谷歌云和基金会二季度联合推出了Pay.sh，一条面向AI智能体的按量付费稳定币通道。 截至发稿，基金会没有就这批招聘的整体战略意图发过公开说明，其中AI生态岗位在部分聚合招聘站点已显示停止接收申请，实际状态以官方岗位页为准。 后面能不能成，我觉得看两个指标就够了：Pump.fun的收入份额会不会往下走，以及代币化股票、稳定币支付、AI付费这三个方向里，能不能跑出一个进收入榜前五的项目。 你们怎么看这次转型？一条靠Meme起量的链，转去做机构和稳定币，是水到渠成还是被迫上岸？如果Pump.fun的份额继续在四成上下，这五个人招进来又能改变多少？欢迎在评论区聊聊。 以上内容仅为公开信息整理，不构成任何投资建议。#交易之声：你的经验值得被听到