Orbit Post Sitemap
s Ochtends data openen, ik dacht bijna dat ik mijn ogen niet kon geloven — 337 miljoen, in één dag. De instroom van BTC ETF is niet zomaar "kopen kopen kopen", het is aan het inslaan.
Wat nog gekker is, is dat dit al de zesde dag op rij is, in totaal 2,26 miljard dollar erin gepompt. Wat betekent dat? Veel kleine landen hebben niet eens zoveel aan deviezenreserves. BlackRock en Fidelity leiden de dans, het geld stroomt vrijwel allemaal via hen binnen, wat betekent dat? Dit zijn geen particuliere beleggers die massaal instappen, maar serieuze instellingen die in actie komen, pensioenfondsen, hedgefondsen, familiekantoren die volgens plan hun posities opschroeven.
ETH blijft niet achter, de ETF kreeg in één dag 115 miljoen binnen, de wekelijkse instroom bereikte een 10-maands hoogtepunt. Vroeger dachten velen dat ETH in de ogen van instellingen slechts een "volger" was, maar nu lijkt het geld van BTC over te lopen naar ETH, het lontje van het altcoin-seizoen is mogelijk al aangestoken.
De logica is eigenlijk heel eenvoudig — als het daalt durft iemand het op te vangen, en dat doen ze met kracht, dat is het vertrouwen. Zes dagen achter elkaar zo doorgaan lijkt niet op kortetermijnhandel, maar op het plannen van posities. De strategie is simpel: een correctie is geen reden voor paniek, maar juist een instapmoment. Zolang de 78.000 niet wordt verloren, ben ik geneigd om een beetje te proberen. Richting is belangrijker dan inspanning, de richting van het geld is al duidelijk.
$BTC $ETH
#BTC突破80000美元，能否站稳新关口 #美扩大对伊制裁，海峡复航谈判推进 #Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？ 一、三大即将落地的核心数据窗口 按时间顺序，本周将依次迎来三个重磅变盘点，情绪层层传导放大波动： 1. 8月26日20:30：美国7月核心PCE物价指数 + 二季度GDP修正值（美联储最关注的通胀指标，直接影响加息预期） 2. 8月27日20:30：美国当周初请失业金人数（周度就业高频指标，前值20.6万，预期20.9万） 3. 8月28日22:00：美国非农就业基准变动初值 + 杰克逊霍尔年会美联储主席演讲（年度就业数据修正+政策定调，两大重磅信号共振） 二、回踩是盘面自身的必然 数据只是导火索 宏观数据只是给资金提供了交易的借口，改变不了短期超买需要修复的根本事实： 1. 逼空动力已耗尽：前期推动行情快速拉升的40亿美元级空头集中回补已基本结束，被动买盘消失，高位剩余的全是获利抛压。 2. 获利盘天量堆积：短期持有者鲸鱼3天内累计兑现利润约12亿美元，创历史纪录；约5.3万枚BTC转入交易所，为6月以来最高，高位供给持续释放。 3. 技术面严重超买：价格与短期均线乖离率创年内新高，4小时级别顶背离明确，历史上同等幅度急涨后，价格必然向均线回靠修复。 4. 情绪已达极值：CoinMa#美扩大对伊制裁，海峡复航谈判推进
Er is een nieuw hoofdstuk in het Amerikaanse-Iraanse toneel.
De sancties zijn officieel van kracht geworden. Als gevolg daarvan zijn de olieprijzen direct gedaald. Het belangrijkste is echter dat — ondanks de sancties, de onderhandelingen ook tegelijkertijd doorgaan. Qatar fungeert als bemiddelaar, en Iran en Oman bespreken ook de tijdelijke vaarroute door de Straat van Hormuz, er kan binnenkort een concrete regeling komen.
Twee dingen gebeuren tegelijk: aan de ene kant sancties, aan de andere kant onderhandelingen over doorvaart. Het ene drijft de olieprijs op, het andere drukt hem, en het resultaat was eerst een daling. De markt wacht ook af om te zien of deze sancties daadwerkelijk worden uitgevoerd en of derde landen meewerken, dat is cruciaal.
Voor de cryptowereld is de korte termijn impact al in de olieprijs verwerkt. De sancties hebben de olieprijs niet doen exploderen, de inflatieverwachtingen koelen op korte termijn af, wat een adempauze is voor risicovolle activa. De grote munt brak door de 80000, wat deels met dit nieuws te maken heeft; de sancties zijn van kracht, de olieprijs is niet geëxplodeerd, de markt slaakt een zucht van verlichting.
Maar het feit dat digitale activa onder secundaire sancties vallen, is een nieuwe variabele. Voorheen richtten sancties zich vooral op traditionele financiën, nu wordt ook de afwikkeling op de blockchain in het vizier genomen. Hoe dit zich op middellange termijn ontwikkelt, hangt nog steeds af van de medewerking van derde landen.
Mijn mening: deze sancties zijn op korte termijn een uitputtingsslag van het positieve effect, op middellange en lange termijn hangt het af van de uitvoeringskracht en hoe Iran tegenmaatregelen neemt. De grote munt schommelt nu rond de 80000, de sancties hebben geen olieprijsexplosie veroorzaakt, de korte termijn stemming is stabiel.
Maar de onzekerheid op middellange termijn blijft, de stemming over de CLARITY-wet op 15 september is het echte keerpunt.
$BTC $ETH $SOL #Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？
Waar ligt het eindpunt van het AI-bedrijf dat grote beloften doet?
Hoe reken je een markt van 30 biljoen uit?
Het wereldwijde salaris van kantoormedewerkers plus de uitgaven aan bedrijfssoftware komen precies in deze orde van grootte uit. Wat Anthropic bedoelt, is dat theoretisch gezien al het werk dat achter een computer wordt gedaan, door AI kan worden vervangen. Ze zeggen niet dat ze zelf 30 biljoen kunnen verdienen, maar ze hebben de totale marktwaarde van de wereldwijde kenniseconomie bepaald.
Achter het dure verhaal
▶️ Het veroveren van het personeelsbudget van bedrijven
In tegenstelling tot OpenAI, dat zich richt op de consumentenmarkt, richt Anthropic zich op het vervangen van personeel in bedrijven en mikt direct op de kern van de personeelskosten.
▶️ Geld verbranden om rekenkracht en verzekering te kopen
Met een theoretische bovengrens van 30 biljoen lijkt het logisch om dit jaar honderden miljoenen te verbranden aan rekenkracht in hun financiële model.
▶️ Het herdefiniëren van SaaS-prijzen
Als het prijsmodel verandert van software per gebruiker naar een commissie op hoeveel personeel wordt vervangen, zal de taart van traditionele SaaS-giganten volledig herschreven worden.
De volgende stappen
▶️ Het prospectus wordt uitgeknepen
De secundaire markt kijkt uiteindelijk naar daadwerkelijke omzet en klantbehoud; 30 biljoen is slechts een opschepperij om indruk te maken.
▶️ Versnelling van Agent-toepassingen: Om dit verhaal te ondersteunen, zal de concurrentie rond bedrijfsworkflows en geautomatiseerde Agents volledig losbarsten.
▶️ Kapitaal concentreert zich sneller bij de top
Nadat de giganten de drempel hebben verhoogd, zullen de waarderingen van kleine en middelgrote AI-startups zonder commercieel sluitstuk zwaar onder druk komen te staan.
Denk jij dat bedrijven in de toekomst echt dertig procent van hun personeelsbudget aan AI zullen besteden?
DYOR 【Farao bekijkt de markt】
Iedereen vraagt Farao, de VS zwaait met de grote stok voor "economische isolatie", Iran speelt de zeestraat-kaart, is de grote munt van 80.000 al doorbroken?
Minister van Financiën Bassent kondigde nieuwe "economische isolatie" sancties tegen Iran aan, die zich uitstrekken over vijf grote sectoren: luchtvaart, digitale activa, goud, scheepvaart en technologie, met ongeveer 60 entiteiten en personen op de lijst. Zelfs de CEO van Nobitex, de grootste beurs van Iran, wordt in het vizier genomen, een directe klap voor de cryptowereld.
Iran houdt mondeling een harde lijn aan. De adviseur van de Opperste Leider reageerde dat ze "vastberadener dan ooit" zullen zijn, en de plaatsvervangend minister van Buitenlandse Zaken stelde de voorwaarden voor het heropenen van de Straat van Hormuz duidelijk: het volledig beëindigen van het Libanese front, het opheffen van de blokkade en het oplossen van het Jemen-probleem. De boodschap is duidelijk: wil je dat ik de zeestraat open? Los eerst alle rekeningen op.
Maar er is wel wat vooruitgang bij de zeestraat. Iran en Oman kondigden de oprichting aan van een tijdelijke gezamenlijke scheepvaartcorridor en willen ook samen mijnen ruimen. Iran voegde er echter aan toe: "Dit betekent niet dat het onmiddellijk open gaat", de VS moet eerst de voorwaarden van Iran accepteren.
De impact op de grote munt is tweeledig. Op korte termijn versterken de sancties tegen digitale activa juist het niet-soevereine narratief van BTC; hoe zwaarder Iran wordt gesanctioneerd, hoe groter de behoefte om met BTC het dollarsysteem te omzeilen. Op middellange termijn is het een groot voordeel als de zeestraat weer begaanbaar wordt.
Nieuws is goed nieuws, maar daadwerkelijke uitvoering is het echte voordeel. Farao zegt nog steeds: goede deals komen door te wachten, niet door te jagen. $BTC $ETH $SOL #美扩大对伊制裁，海峡复航谈判推进 ZEC 与 HYPE 近期的强势表现，让不少投资者嗅到了牛市的熟悉气息，但市场内部的分化其实已经悄然出现。当 BTC 与 ETH 稳步抬升大盘重心时，这两枚曾领涨的代币却未能跟上步伐，这种“掉队”本身就是一个值得留意的信号，短期或许正面临技术性回撤的压力。 先看 ZEC 的上涨逻辑。纽约证券交易所批准 Grayscale 的 Zcash ETF 挂牌，本质上为传统资金打开了一扇合规的入口，这无疑是推动价格走高的直接催化剂。但需要冷静看待的是，获得准入资格并不等于资金会立刻涌入。ETF 上市初期的实际成交量和净流入，才是检验机构需求真伪的唯一标尺，在数据尚未明朗之前，价格层面的兴奋可能跑在了基本面前面。 HYPE 的行情则更多由消息面驱动。特朗普公开表态称 CFTC 正在努力推动 Hyperliquid 以完全合法合规的方式进入美国市场，这一发言迅速点燃了市场情绪。长期来看，若真能落地，对项目生态无疑是重大利好；但问题在于，这类表态目前仍停留在口头层面，距离实际监管批准还有相当长的路，而政策风向的反复多变，意味着不确定性并未真正消除。 综合来看，这两枚代币的上涨更多建立在预期之上，而非已#Anthropic schat de markt op 30 biljoen dollar, kan het IPO-verhaal worden waargemaakt?
Anthropic gaat weer verhalen vertellen, het is misschien slechts een stresstest
Anthropic blaast het AI-verhaal direct op tot meer dan 3 biljoen dollar, wat we moeten begrijpen is: dit is TAM (potentiële marktomvang), niet de omzet van het bedrijf. Wat nog interessanter is, is dat Anthropic momenteel een geannualiseerde omzet van meer dan 65 miljard dollar heeft, in mei was dat nog 47 miljard dollar, en het verwacht in 2028 een omzet van 1900–2000 miljard dollar te bereiken.
Als we uitgaan van een IPO-waardering van ongeveer 2 biljoen dollar, handelt de markt al vooruit op de toekomst van een "AI-infrastructuur + enterprise software supergigant". Op korte termijn kun je letten op $NVDA, $AMZN en andere AI-ketens, maar laat je niet afschrikken door die 3 biljoen om alles in te zetten — de grootste rol van TAM is vaak om verhalen te vertellen, de werkelijke waardering wordt bepaald door omzet, winst en cashflow. Deze IPO van Anthropic is mogelijk een grote stresstest in de volgende AI-bubbel.Analyse van de middellange- tot langetermijntrend in de cryptomarkt:#$BTC $ETH $SOL
De Amerikaanse staatsschuld is al door de 40 biljoen heen gebroken en vertoont een jaarlijkse stijgende trend. De oplossing van de Amerikaanse overheid hiervoor is het gebruik van tarieven en het $ drukken van dollars om de hoge rentelasten te bestrijden.
Maar het gevolg hiervan is dat landen de-dollarizatie versnellen, wat het inflatierisico in de VS verhoogt en de ruimte voor renteverlaging wegneemt; als men direct rente verlaagt om de enorme schuldenlast te verlichten, zal dat de inflatie verder aanwakkeren, wat uiteindelijk weer leidt tot renteverhogingen en het versnellen van het de-dollarizatieproces.
Daarom denk ik persoonlijk dat de cryptomarkt in de toekomst nog steeds in een bearmarkt zal verkeren en dat de bullmarkt nog lang niet is aangebroken!! Deze opleving is slechts een tijdelijke terugkeer van kapitaal uit Amerikaanse staatsobligaties! Tenzij de Amerikaanse schuld binnen 3 jaar instort en het vertrouwen breekt, dan pas zal het een lente zijn voor goud en de cryptomarkt!#BTC突破80000美元，能否站稳新关口 #Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？ @天才交易员绿毛 @OKX星球 @天才少女秋秋 Op 24 augustus kondigde de Amerikaanse minister van Financiën, Janet Yellen, een nieuwe ronde sancties aan om Iran economisch te isoleren. De sancties werden uitgebreid tot vijf sectoren: luchtvaart, digitale activa, goud, scheepvaart en technologie, waarbij ongeveer 60 aan Iran gelieerde entiteiten, personen en schepen op de sanctielijst werden geplaatst. Yellen dreigde met het afsluiten van "alle economische levensaders" van Iran. De reactie van Iran was vastberadener dan ooit. De Iraanse president Raisi verklaarde dat het vertrouwen op macht en intimidatie het proces alleen maar ingewikkelder maakt. De adviseur van de Opperste Leider, Mohseni, zei openlijk dat Iran's reactie op de Amerikaanse dreigingen vastberadener zal zijn dan ooit tevoren. Maar op dezelfde dag gingen de onderhandelingen over de heropening van de Straat van Hormuz ook door. Op 25 augustus bracht de Omaanse minister van Buitenlandse Zaken, Badr, een bezoek aan Iran en voerde gesprekken met de Iraanse minister van Buitenlandse Zaken, Araghchi. Beide partijen gaven een gezamenlijke verklaring uit waarin ze voorstelden een tijdelijke gezamenlijke scheepvaartroute in de Straat van Hormuz op te zetten en mijnopruimingsoperaties uit te voeren. Badr gaf aan dat er binnenkort specifieke regelingen voor de tijdelijke route en het herstel van veilige doorvaart aangekondigd kunnen worden. Dat deze twee zaken tegelijkertijd gebeuren is geen toeval. Iran's sterkste troef is de Straat van Hormuz — duizenden zeemijnen en anti-scheepsraketten bestrijken het hele gebied. Terwijl de VS de sancties opvoert, gebruikt Iran de onderhandelingen over de straat als tegenwicht. Maar Iran heeft ook een rode lijn getrokken: de heropening van de straat is afhankelijk van het volledig beëindigen van de oorlog, het opheffen van de blokkade en een goede oplossing voor het Jemen-probleem. De VS moet alle eerder niet nagekomen toezeggingen volledig nakomen. Zolang de VS niet aan deze voorwaarden voldoet, zal de straat niet echt heropend worden. Wat betekent dit voor de olieprijs en de markt? Het nieuws over de tijdelijke route zet de olieprijs onder druk, maar de escalatie van sancties ondersteunt de olieprijs weer.De geheugenverkoop op maandag zag er erg heftig uit.
Een dag later zijn de tech-aandelen al begonnen te herstellen.
Nasdaq +0,66%
$NVDA +2,2%
$AMD +4,9%
$MU en de halfgeleideraandelen hebben een deel van hun verliezen goedgemaakt.
Mijn mening is niet veranderd:
Deze verkoopgolf gaat waarschijnlijk meer over het aanpassen van posities en waarderingen dan over een plotselinge onderbreking van de vraag naar AI-infrastructuur.
Maar één herstel bewijst niets.
De echte test komt nog:
De kwartaalcijfers van Nvidia.
Ik let op drie dingen:
• Vraag naar AI-infrastructuur
• De samenhang tussen geheugen en netwerkapparatuur
• Of de kapitaalinvesteringen sterk genoeg zijn om de knelpunten stroomopwaarts te ondersteunen
Als Nvidia bevestigt dat de vraag aanhoudt, terwijl geheugen aandelen zwak blijven, wordt die divergentie interessant.
Als de vooruitzichten zwak zijn, moet het verhaal worden aangepast.
Dat is precies het verschil tussen het volgen van de prijs en het volgen van het bewijs. #NVIDIA持有SpaceX约210亿美元，AI协同受关注 $SKHYNIX verbazingwekkende grote topontsnapping! Slim geld is net vertrokken en hangt nu lage prijsorders om weer in te kopen, gaat SK Hynix corrigeren?
In een bullmarkt ontbreekt het niet aan verhalen, maar aan inzicht in hoe slim geld speelt.
SKHYNIX staat nu op 1226, technische indicatoren tonen dat de stijging wat vermoeid raakt.
Het nieuws is inderdaad sterk: de exportprijs van Koreaanse DRAM is in een jaar vier keer zo hoog geworden, Hynix zegt zelfs dat er in 2027 een historisch ernstige schaarste zal zijn. Maar de markt klopt niet.
Gisteren heeft een grote slimme belegger precies op 1210 winst genomen, 26.600 longposities gesloten en 1,95 miljoen verdiend. Grappig genoeg plaatste hij direct daarna 100 kooporders tussen 1030-1060, wachtend om goedkoop weer in te stappen. Wat betekent dit? 1226 is helemaal niet de door hen erkende lange termijn instapprijs.
Kijk naar de strijd tussen bulls en bears: de gemiddelde kostprijs van de bulls is 1167 met een ongerealiseerde winst van 4,53 miljoen; de bears hebben een kostprijs van 1183 met een ongerealiseerde verlies van 2,98 miljoen. Bulls boeken op papier meer winst, maar het opwaartse momentum is duidelijk onvoldoende.
Strategisch: de voorzichtigen stappen rond 1201 long in, rond 1250 short, de agressievere fans stappen nu long in.
Op lange termijn positief, maar op korte termijn is slim geld vooral aan het hoog verkopen en laag kopen, als jij nu hoog instapt, ben je de pineut. #BTC突破80000美元，能否站稳新关口 #美扩大对伊制裁，海峡复航谈判推进 #Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？ Apple test de onderdrukking van de Chinese chipleveringsketen $SNDK lange termijn prestatieverwachtingen, gecombineerd met winstnemingsdruk in de AI-sector, waardoor de aandelenkoers zich tussen 1400 en 1600 beweegt in een verdedigend gevecht.
Na een daling van het hoogste punt van 1600 naar het laagste punt van 1418, herstelde de koers zich tot ongeveer 1470, maar de opwaartse beweging mist de steun van hoofdgeldstromen. Technisch gezien sluit de dagkoers meerdere keren onder het 50-daags gemiddelde, wat wijst op een risicomijdende herallocatie door institutionele kopers voorafgaand aan de Nvidia-rapportage.
Apple voert tests uit voor binnenlandse vervanging en voorlopige leveringsonderhandelingen voor DRAM- en NAND-chips, wat een structurele bedreiging vormt voor het marktaandeel van opslagreuzen in China. In combinatie met de renteverhogingsverwachtingen van de Federal Reserve die de dollar versterken en de algemene risicobereidheid onder druk zetten, is de gevoeligheid van kapitaal voor negatieve bedrijfsfundamenten sterk toegenomen.
In een neerwaarts scenario, als Apple officieel bevestigt binnenlandse opslagcomponenten te introduceren of als de koers onder de cruciale steunlijn van 1400 zakt, zal dit algoritmische shortposities en stop-loss orders activeren. Een doorbraak onder 1400 betekent het falen van de huidige verdedigingsstructuur, waarna de markt direct de liquiditeitsbereidheid rond 1300 en lagere niveaus zal testen.
In een opwaarts scenario, als de tests van de toeleveringsketen niet slagen of er officiële verduidelijking komt, en de vraag naar AI-infrastructuur blijft toenemen, kan shortdekking de koers omhoog stuwen. Een doorbraak en het vasthouden boven de weerstand van 1600 zou een short squeeze kunnen veroorzaken voor eerder ingenomen shortposities.
Een korte termijn herstel boven 1600 zou het huidige neerwaartse scenario pauzeren, terwijl een doorbraak onder 1400 de ruimte voor verdere daling bevestigt.
De komende 7 dagen is het cruciaal om de substantiële voortgang van de Apple-toeleveringsketenonderhandelingen en de koopkracht rond de 1400-grens nauwlettend te volgen.
#Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？ #财政部拟动用TGA，长债回购能否治本？ #财报观察员：英伟达领衔，AI回报进入验证期$BTC De vierjarige cyclus verandert.
De eerste twee cycli: bullmarkt 1065 dagen, bearmarkt 365 dagen, precies op de seconde.
Deze keer duurde de bearmarkt slechts 273 dagen, drie volle maanden minder.
Is de cyclus aan het verkorten, of is deze ronde eigenlijk geen bearmarkt?
Ik denk over een vraag na: als de regel verandert, kunnen mensen die met de oude regel op de bodem wachten, misschien nooit wachten.
Ik zeg niet dat er geen correctie zal zijn, maar de obsessie van "moet een heel jaar dalen" moet losgelaten worden. De kortetermijnhandelstrategie voor $BTC is anders dan vroeger; er was ooit "inbreken bij doorbraak" en "steun- en weerstandswisseling", maar tegenwoordig is het slagingspercentage van dit soort rechtse handelsstrategieën (instappen bij duidelijke signalen) sterk afgenomen.
In plaats daarvan is de linkse instapstrategie in het "liquiditeitsjacht"-gebied momenteel effectiever in deze cyclus. Omdat de volatiliteit van BTC niet meer zo groot is als vroeger, is de winstruimte al beperkt zodra er een zeker signaal verschijnt, als je het zijwaartse bereik niet kunt voorspellen.
Persoonlijk ben ik van plan om long-contracten te kopen met limietorders net boven de potentiële prikprijzen van $BTC 75000, $ETH 2350, $SOL 90, en tegelijkertijd putopties met deze uitoefenprijzen te verkopen om wat premie te verdienen tijdens de wachttijd. Of het nu lukt of niet, ik ben er blij mee.
Subjectief gezien ben ik volledig overgestapt op een bullmarkt-handelsysteem.bitcoin vervangt geen goud — het pakt de "groeikant" van goud
$XAUT blijft rond de $4.644, en vervult stilletjes zijn rol als veilige haven. Maar $BTC op $78,9K vertelt een ander verhaal: in de afgelopen 7 en 30 dagen is Bitcoin merkbaar sneller gestegen
Het is niet dat goud verzwakt. Het is simpelweg zo dat wanneer de liquiditeitsrisico-positieve stemming terugkeert, BTC sterker reageert.
Goud is als een kluis. Bitcoin is als een groeimotor gebouwd op hetzelfde "schaarse activum" narratief
Grotere opwaartse potentie — maar ook grotere volatiliteitBTC die $80K terugwint is belangrijk, maar dat SOL de beweging leidt, zegt dat dit meer is dan een defensieve bieding. Mijn interpretatie is dat de risicobereidheid breder wordt, terwijl ETH boven de $2.500 blijft, wat de rally structureel geloofwaardig houdt in plaats van puur speculatief.
De volgende test is volharding. Met de olieprijs die daalt en de liquiditeit van de Treasury weer in de schijnwerpers staat, zijn de macro-omstandigheden minder vijandig, maar een sterke beweging binnen 24 uur heeft nog steeds opvolging nodig. Ik zou $80K als een supporttest beschouwen, niet als een overwinningsronde.
Geen advies, alleen analyse.#Bitcoin ETF-gegevens van maandag zijn bekend, met een netto-instroom van 337,6 miljoen dollar op één dag. Inclusief de vijf handelsdagen van afgelopen vrijdag betekent dit een aaneengesloten netto-instroom van zes dagen.
Belangrijker nog, de netto-instroom per dag blijft binnen het bereik van 300 tot 500 miljoen, wat betekent dat de ETF-netto-instroom deze week niet is afgenomen en een stabiele netto-instroom blijft behouden.
De netto-instroomverhouding van IBIT is gedaald van 77,8% afgelopen vrijdag naar 61,9%, terwijl het aandeel van FBTC in de netto-instroom is gestegen tot 31%. Dit betekent dat de ETF-netto-instroom niet langer afhankelijk is van één enkele bron, en de marktsentimenten zich verspreiden.
Cryptomarktgegevens: vergelijking met maandag
1. De terugval van #BTC heeft geleid tot een gelijktijdige daling van het aandeel ETH, maar het aandeel altcoins is niet significant gedaald, wat duidelijk aangeeft dat de huidige correctie de markt niet in paniek heeft gebracht.
2. Het handelsvolume is opnieuw gestegen ten opzichte van maandag, waarbij het handelsvolume van BTC en ETH niet veel verschilt, terwijl het handelsvolume van altcoins licht is toegenomen.
3. Het totale kapitaal is met 200 miljoen toegenomen, waarbij de netto-instroom van USDT slechts 14 miljoen bedraagt, terwijl USDC een netto-instroom van 166 miljoen heeft, wat aangeeft dat kapitaal uit de VS opnieuw in een netto-instroomfase zit.
Samenvatting van de gegevens van vandaag:
De ETF-gegevens en de netto-instroom van kapitaal in de cryptomarkt blijven gezond, wat verder bevestigt dat de opwaartse trend van BTC nog niet voorbij is. Echter, vanwege de vertraging van ETF T+1 moeten we morgen de netto-instroom van dinsdag afwachten, vooral omdat $BTC dinsdag een correctie liet zien. We moeten zien of deze correctie de ETF-netto-instroom negatief beïnvloedt.
Wat betreft het kapitaal in de cryptomarkt, of het nu gaat om aandeel, handelsvolume of kapitaalstromen, het blijft gezond en is een positief signaal!$BTC & $ETH : HERHAALT DE GESCHIEDENIS ZICH WEER?
In 2022 daalde $BTC scherp in juni, herstelde in de zomer en maakte toen een laatste beweging richting $16K voordat de cyclus zijn dieptepunt bereikte. $ETH volgde een vergelijkbaar patroon.
In 2026 is $BTC weer boven de $80K gestegen, terwijl $ETH is hersteld richting $2,5K. Het belangrijkste verschil is de institutionele vraag: spot Bitcoin-ETF's noteerden bijna $2 miljard aan wekelijkse instromen, terwijl de ETF-activiteit rond Ethereum ook is versterkt.
Is dit een echt cyclisch dieptepunt—of weer een krachtige herstelrally $ETH SLUIT STILLETJES DE KLOOF
Het interessante is niet alleen dat de ETF-stromen nog steeds positief zijn — het is het aandeel van nieuw kapitaal. Op 25 augustus trokken $BTC ETFs +$29,95M aan, terwijl $ETH ETFs +$25,75M binnenbrachten — bijna hetzelfde, hoewel de cumulatieve BTC ETF-instroom nog steeds veel groter is met $54,07B versus $12,29B.
Nieuw kapitaal wordt gelijkmatiger verdeeld tussen BTC en ETH. Als dit zo doorgaat, zou ETH de brug kunnen worden voor de volgende rotatie naar altcoins.Renteverlaging verwachtingsprijsverschil: BTC verdient zeker geld, ETH overschrijdt de sentimentenrekening
In augustus is de cryptomarkt van een oververkochte rebound naar een beleidsvenster gegaan. BTC brak door de $80.000-grens en zakte terug naar rond de $79.000, terwijl ETH steeg tot $2530 en daarna terugviel naar ongeveer $2450. Hoewel de stijging en daling synchroon lijken, verschillen de prijszettingsefficiëntie en veiligheidsmarge van beide ten aanzien van de renteverlagingverwachtingen van de Fed enorm. BTC prijst de fundamentele herstel stap voor stap in met gematigde stijgingen, terwijl ETH met extreme veerkracht het sentiment snel overschrijdt. Dit prijsverschil is de grootste kans en valkuil voorafgaand aan de Jackson Hole-bijeenkomst.
De BTC-markt volgt altijd de "institutionele kostprijslijn", met gematigde en solide prijszetting, en verdient geld met zekerheid. Sinds augustus is de netto-instroom van Amerikaanse spot BTC ETF's meer dan $2,07 miljard, het hoogste maandelijkse niveau tot nu toe in 2026, met grote instellingen zoals BlackRock die instappen. Dit kapitaal is gericht op middellange tot lange termijn allocatie, niet op kortetermijn arbitrage. Op de markt vertaalt dit zich in een typische "basisopbouw" stijging: $76.000-$78.000 is de kernkostzone voor institutionele posities, elke terugval wordt snel opgevangen; de snelle terugval na het doorbreken van $80.000 is in wezen het geconcentreerd ontgrendelen van historische posities tussen $78.000-$82.000, waarbij institutioneel kapitaal de verkoopdruk opneemt en de gemiddelde marktpositie geleidelijk verhoogt.
Belangrijker nog, BTC-prijzen overschrijden de renteverlagingverwachtingen niet overdreven. De markt prijst momenteel ongeveer 69% kans in dat de Fed in september de rente ongewijzigd laat, en ongeveer 60% kans op een renteverlaging in het vierde kwartaal. BTC-prijzen weerspiegelen deze neutrale verwachtingen en nemen geen extreem ruim monetair beleid vooraf mee. Dit betekent dat zelfs als de Jackson Hole-bijeenkomst hawkish uitvalt, de terugval beperkt blijft door de institutionele kostprijslijn, met voldoende veiligheidsmarge. On-chain data bevestigen dit: in de afgelopen twee weken is er een netto-uitstroom van meer dan 13.000 BTC van alle beurzen, grote houders verplaatsen continu munten naar cold storage, waardoor het circulerende aanbod krimpt en de bodem wordt versterkt vanuit het aanbodperspectief.
ETH volgt daarentegen de "sentimenthefboomlijn", met optimistische en agressieve prijszetting, en verdient geld met veerkracht. De fundamentele basis is onmiskenbaar solide: het totale gestake volume overschrijdt 41,89 miljoen munten, goed voor 34,7% van het totale aanbod, een recordhoogte, waarbij meer dan een derde van de circulerende munten langdurig is vergrendeld, wat diepe dalingen vanuit het aanbodperspectief voorkomt. Maar aanbodkrimp kan alleen de prijsbodem ondersteunen, niet de meer dan 30% stijging aandrijven — de echte prijsstijging wordt gedreven door het opwarmen van het AI+Crypto narratief en het vroegtijdig overschrijden van renteverlagingverwachtingen.
Het verschil in kapitaalstromen illustreert het verschil in prijszetting het best: sinds augustus is de netto-instroom van ETH ETF's ongeveer een derde van die van BTC, waarvan meer dan zeventig procent afkomstig is van één BlackRock-product, wat een gebrek aan systematische sectorbrede instroom toont. Meer van de opwaartse kracht komt uit de derivatenmarkt, waar de open interest in ETH perpetual contracts sterk fluctueert, met financieringskosten die tijdelijk opliepen tot 0,08%, wat duidt op een concentratie van kortetermijn hefboomkapitaal, dat zowel de opwaartse veerkracht vergroot als toekomstige stijgingen voortijdig overschrijdt. ETH-prijzen bevatten al meer optimistische renteverlagingverwachtingen dan BTC, waardoor bij teleurstellend beleid het sentiment sneller zal dalen en de correctie sterker zal zijn dan bij BTC.
De aanstaande Jackson Hole-bijeenkomst wordt de cruciale toetssteen voor dit prijsverschil. In het basisscenario handhaaft de nieuwe Fed-voorzitter Walsh een neutrale toon zonder duidelijke renteverlagingindicatie, waardoor BTC blijft schommelen tussen $77.000 en $81.000 en geleidelijk de druk van vastzittende posities afbouwt; ETH beweegt breed tussen $2400 en $2550, met sentimentgedreven marktbewegingen. In het optimistische scenario geeft de toespraak dovige signalen en hint op een renteverlaging in het vierde kwartaal, waardoor BTC waarschijnlijk de weerstand van $81.000 doorbreekt en richting $85.000 gaat; ETH kan dan door sentiment gedreven pieken bereiken tussen $2650 en $2700. In het pessimistische scenario veroorzaakt een hawkish verrassing een correctie, waarbij BTC dankzij de institutionele kostprijslijn waarschijnlijk binnen 5% terugvalt met sterke steun rond $75.000; ETH kan geconcentreerde hefboomposities zien sluiten met een correctie van meer dan 8%, waarbij de korte termijn steun rond $2380 op de proef wordt gesteld.
Samenvattend verdient BTC geld met fundamenteel herstel, met gematigde prijszetting en hoge veiligheidsmarge, geschikt voor middellange termijn allocatie, waarbij terugval naar $77.000-$78.000 kansen biedt om in delen te kopen; ETH verdient geld met sentimenthandel, met hoge veerkracht maar ook grote volatiliteitsrisico's, geschikt voor swing trading, waarbij winstneming boven $2550 wordt aanbevolen zonder blindelings te jagen op hogere koersen. In dit beleidsvenster is het belangrijk om niet de snelle winst uit sentiment te pakken ten koste van de zekere lange termijn winst $BTC $ETH $DOGE Starlink BTC 0826 vandaag strategie｜Schommelend met neiging tot dalen
Richting: dalen
Instap: 78000–78300
Verdediging: 77500
Doel: 79000–79400, bij doorbraak kijken naar 80000
BTC zakte gisteravond na een piek van 81270 weer terug en schommelt nu rond de 78000.
Ik neig nog steeds naar dalen, maar ik verwacht overdag geen grote eenduidige beweging, eerder eerst schommelen en dan een richting kiezen.
Dus bij de huidige prijs rond 78700 ga ik niet mee, deze positie voelt niet comfortabel qua ruimte omhoog of omlaag.
Als het teruggaat naar 78000–78300, overweeg ik een lichte shortpositie.
Als 77500 wordt doorbroken, is deze strategie direct ongeldig.
Overdag geen haast.
Als er een positie is, instappen, anders wachten.
De grote munt blijft ik dalen verwachten, maar ik begin niet hard vanuit het midden. $BTC $ETH $SOL #BTC突破80000美元，能否站稳新关口 #ETH触及2500美元后震荡 8.26 Crypto Market Planet Daily
Goedemorgen broeders.
Gisteren gaf de cryptomarkt eindelijk wat sentiment, BTC steeg in één keer boven de 80.000 dollar, met een hoogste punt van 81.000+, een nieuw hoogtepunt in drie maanden. Het hele netwerk juichte "de bull is terug", maar na een nacht kijken we vanmorgen weer naar de koers en zien we dat die terug is gezakt naar rond de 78.500-79.000. Klassieke "rally gevolgd door terugval".
Huidige posities van de belangrijkste munten (ochtend 26 augustus)
• BTC: 78.500 – 79.000, lichte daling in 24 uur, weekgrafiek nog steeds +22%
• ETH: 2.440 – 2.460, weekgrafiek +28%
• SOL: 96 – 98, weekgrafiek +26%
• XRP: 1,43 – 1,46, weekgrafiek nog steeds het sterkst, bijna +47%
• BNB: 690 – 700
• HYPE: rond 80, relatief veerkrachtig
De totale marktkapitalisatie ligt rond de 2,65-2,7 biljoen dollar, BTC dominantie keert terug naar ongeveer 59%.
De kernlogica van deze rally
Wat de markt echt aanwakkerde was de aankondiging van het Amerikaanse ministerie van Financiën vorige week om de limiet voor de terugkoop van staatsobligaties te verdubbelen tot 4 miljard dollar per keer. De markt interpreteerde dit direct als "herstel van liquiditeit + hedge tegen dollardevaluatie". Goud en crypto stegen synchroon, shortposities werden massaal geliquideerd, vorige week was de omvang van short liquidaties enorm.
Bovendien was er een aanhoudende netto-instroom in spot BTC ETF's (sinds 17 augustus meer dan 2 miljard dollar), institutioneel kapitaal stroomt duidelijk terug. De verwachting van de Clarity Act wetgeving en Trumps houding ten opzichte van crypto boden ook emotionele steun.
XRP en SOL leiden deze rally duidelijk met een "hoge veerkracht en inhaaleffect", vooral XRP met bijna 50% op de weekgrafiek, een typisch voorbeeld van kapitaalrotatie binnen een groep.
Hoe nu verder?
De meest lastige positie is nu de psychologische grens van 80.000.
Gisteren werd deze doorbroken maar niet vastgehouden, vandaag opent de markt hoger maar daalt weer, duidelijk winstnemingen. Technisch gezien is er op korte termijn sprake van overbought (sommige momentumindicatoren zijn al hoog), en met vanavond belangrijke Amerikaanse data zoals kern-PCE en GDP revisies is het logisch dat de markt eerst afwacht.
Belangrijke steunniveaus:
• Eerste steun: 77.500 – 78.000
• Sterke steun: 75.000 – 76.000
Als BTC boven 78.000 kan blijven en met volume boven 80.000 breekt en standhoudt, dan heeft deze rally echt potentie om door te zetten, met een koersdoel van 82.000-85.000.
Als het direct terugvalt onder 77.000, kan er op korte termijn een nieuwe correctie volgen.
Persoonlijke mening (geen beleggingsadvies)
Deze rally is van betere kwaliteit dan eerdere: er is echt ETF-kapitaal, macroliquiditeit speelt mee, en shortposities worden gedwongen gesloten, het is niet zomaar lucht.
Maar laat je niet verblinden door de weekstijging. Van ruim 60.000 naar 80.000 is een flinke stijging, nu is het vooral nodig om winstnemingen te verwerken en steun te bevestigen. Een echte bullmarkt bevestigt zich pas als BTC weer stevig boven 80.000 staat en effectief door de vorige toppen breekt, en altcoins echt gaan draaien, niet alleen een paar koplopers.
Aanbevelingen voor vandaag:
• Wie zwaar belegd is kan wat winst nemen
• Wie nog geen positie heeft, moet niet te snel instappen, wacht op een bevestigde correctie en steun
• Ga niet te zwaar inzetten op een doorbraak, de volatiliteit rond data kan groot zijn
Blijf ETF-kapitaalstromen en macrodata volgen. Ik update bij nieuwe ontwikkelingen.
Blijf kalm, raak niet in paniek. $BTC & $ETH : HERHAALT DE GESCHIEDENIS ZICH WEER?
In 2022 daalde $BTC scherp in juni, herstelde in de zomer en maakte daarna een laatste beweging richting $16K voordat de cyclus zijn dieptepunt bereikte. $ETH volgde een vergelijkbaar patroon.
In 2026 is $BTC weer boven de $80K gestegen, terwijl $ETH is hersteld richting $2,5K. Het belangrijkste verschil is de institutionele vraag: spot Bitcoin-ETF's noteerden bijna $2 miljard aan wekelijkse instromen, terwijl de ETF-activiteit rond Ethereum ook is versterkt.
Is dit een echt cyclisch dieptepunt—of weer een krachtige opluchtingsrally?大家早。 过去这一周，BTC从6.4万一路拉到8.1万，7天暴涨22-25%，创了2023年以来最强单周表现。昨晚盘中最高摸到$81,269，时隔三个月重返8万关口。然后今天？掉到$78,700附近，一天跌了1.2%。 朋友圈里一片"牛市回来了"的欢呼，但我看着恐惧贪婪指数从一周前的41直接飙到81——"极度贪婪"区间，这是2024年12月以来的首次——反而觉得该泼一盆冷水。🧊 这波暴涨的三大推手 先说清楚这波行情是怎么来的，因为搞清楚驱动力，才能判断它能不能持续。 第一，美国财政部放水的信号。 8月19日，财政部长Bessent宣布把长期国债回购规模从每次20亿翻倍到至少40亿美元，9月9日生效。虽然钱还没真正进场，但市场把这个信号解读为"美元要贬、稀缺资产要涨"，所谓的"贬值交易"（debasement trade）重新上线，BTC和黄金同时受益。 第二，史诗级空头清算。 BTC从6万多开始涨的时候，一大波做空的人不信邪，结果被暴力轧空。过去一周累计超70亿美元空单被强平，仅8月25日一天就清算了6.45亿刀。这些强制平仓买单直接把价格往上推，形成了自我加价的正反馈循环。 第三，Voor de korte termijn ben ik bearish over de Amerikaanse aandelenmarkt, vooral bij de hoog gewaardeerde technologieaandelen.
De reden is eigenlijk heel simpel: de Amerikaanse staatsobligatierente blijft hoog.
Baysent is onlangs al begonnen met het terugkopen van langlopende Amerikaanse staatsobligaties en het verhogen van de uitgifte van kortlopende schulden, wat in feite betekent dat ze de langlopende rente omlaag willen drukken.
Toen het nieuws net uitkwam, werkte het inderdaad; de Amerikaanse staatsobligatierente daalde snel, maar steeg daarna weer, en de 10-jaars rente keerde terug naar een hoog niveau.
Dit wijst op één ding: de markt gelooft er momenteel niet echt in.
Het Amerikaanse tekort en de schulden zijn er nog steeds, de inflatiedruk blijft, en daarnaast pompen AI-bedrijven de afgelopen twee jaar enorm veel geld in de markt en geven ze obligaties uit. Iedereen strijdt om het geld op de markt, dus het is niet makkelijk om de langlopende rente echt omlaag te krijgen.
En dat is precies waar de Amerikaanse aandelenmarkt nu het meest bang voor is.
Vooral technologieaandelen hebben al een hoge waardering; zolang de langlopende rente hoog blijft, zal de waardering onder druk blijven.
Dus mijn huidige inschatting van de Amerikaanse aandelenmarkt is heel simpel:
Korte termijn bearish, niet gehaast om hoog te kopen.
Pas als de 10-jaars Amerikaanse staatsobligatierente echt continu daalt, zal ik overwegen mijn mening te herzien. Nu is het beter om niet elke dag te gokken wanneer de Fed de rente verlaagt, maar direct de Amerikaanse staatsobligaties in de gaten te houden.
Als de obligatiemarkt niet versoepelt, wordt het moeilijk voor de Amerikaanse aandelenmarkt om comfortabel verder te stijgen. #美扩大对伊制裁，海峡复航谈判推进 #BTC突破80000美元，能否站稳新关口 #财政部拟动用TGA，长债回购能否治本？ "Bitmine nieuw adres veegt binnen 50 minuten 20.000 ETH weg_Waarom vasthouden bij de 2500-grens met een drijvend verlies van 5,27 miljard"
Op de blockchain is een nieuw adres 0xAef...Dc00B binnen 50 minuten 20.000 Ethereum weggekaapt, met een totale dagelijkse accumulatie van 73,61 miljoen dollar, waarbij alles wijst naar de grootste houder Bitmine.
Bitmine's gemiddelde aankoopprijs ligt op 3359 dollar, met een drijvend verlies van maar liefst 5,27 miljard dollar. De totale positie bedraagt 5,8476 miljoen munten, goed voor 4,8% van het totale netwerk, en staat slechts ongeveer 200.000 munten verwijderd van de 5% governance-machtsgrens.
87% van de spotvoorraad is vergrendeld in het MAVAN staking-netwerk, waarbij de jaarlijkse knooppuntopbrengsten worden gebruikt om de rentelasten van obligaties te compenseren, en via de Amerikaanse Russell 1000-index wordt extra kapitaal opgehaald om dollars te wisselen voor munten. Twee enorme kapitaalstromen botsen hard op de 2500 dollar scheidslijn, waardoor de strijd om de circulerende voorraad alleen maar intensiever wordt. $ETH De BTC spotpremie is net positief geworden.
Maar let op, de markt corrigeert vandaag; deze stijging van de premie is gedreven door een grote hoeveelheid shortposities die op de termijnmarkt zijn geopend, niet door grote aankopen op de spotmarkt.
Volgens deze logica zullen de ETF-cijfers morgenochtend waarschijnlijk geen verdere hoge instroom laten zien, en is een duidelijke terugval waarschijnlijk.
#BTC突破80000美元，能否站稳新关口 $BTC $ETH
Verwar een positieve premie niet direct met een bullish signaal; je moet begrijpen waar het kapitaal vandaan komt.
⚠️Alleen een snelle data-analyse, geen beleggingsadvies📊 $DOGE contract liquidatie update (26 augustus)
Na een extreme korte termijn neerwaartse druk door shortposities, volgde een krachtige ommekeer door longposities, maar de momentum stortte in. In 24 uur werd de totale liquidatie meer dan 6,98 miljoen dollar, met een concentratie van 54,6%...
Tijd Totale liquidatie Long liquidatie Short liquidatie
1 uur $772,55 $23,52 $749,03
4 uur $179.700 $75.800 $104.000
12 uur $3.814.500 $3.542.600 $271.900
24 uur $6.986.200 $6.093.900 $892.200
In 1 uur domineerden shorts met een hefboom van 31,8 keer, maar het volume was slechts $749, wat als nietig wordt beschouwd; in 4 uur daalden shorts naar 1,37 keer, bijna in balans met longs; in 12 uur maakten longs een krachtige ommekeer met 13 keer hefboom, volume steeg naar $3,542,600; in 24 uur stortten longs in tot 6,83 keer, met liquidaties van $6,093,900 tegenover shorts $892,200, totaal $6,986,200. De 12-uurs liquidatie is 54,6% van de 24-uurs totaal, wat een middelhoge tot hoge concentratie betekent. De hefboom van longs daalde van 13 naar 6,83 keer, wat wijst op een duidelijke afname van het short squeeze momentum. Het wordt aanbevolen de hefboom te beperken tot maximaal 3 keer; hoewel de richting bullish is, is de kracht aanzienlijk verminderd, dus wees voorzichtig met blindelings long gaan.
🔥 Marktindicator | 26 augustus
Drie actuele thema's wijzen op hetzelfde: Bitcoin nadert de $80.000 in een "devaluatietrade", de VS verschuift van militaire aanvallen naar een "economische Normandische landing" tegen Iran, en het grootste beursgenoteerde Bitcoin-bedrijf blijft afwachtend tijdens de sterke stijging.
₿ BTC doorbreekt $80.000: shorts verliezen $7,2 miljard, maar duurzaamheid is twijfelachtig
Tijdens de Aziatische sessie op 25 augustus steeg Bitcoin tijdelijk 2,5% naar $80.908, voor het eerst sinds 15 mei boven $80.000. De stijging in augustus bedraagt tot nu toe meer dan 28%, mogelijk de grootste maandelijkse stijging sinds november 2024.
De belangrijkste katalysator is macro-economisch. De Amerikaanse minister van Financiën, Janet Yellen, kondigde aan de inkoop van langlopende staatsobligaties te verhogen om de lange rente te verlagen, wat leidde tot een verkoop van de dollar en een heropleving van de "devaluatietrade". Bitget Wallet-analisten wijzen erop dat de uitbreiding van het langlopende obligatie-inkoopprogramma de dollar zal verzwakken en de "devaluatietrade" tussen Bitcoin en goud zal versterken.
Institutioneel kapitaal keert terug: vorige week stroomden netto $1,92 miljard in 13 spot Bitcoin ETF's, het grootste wekelijkse instroom sinds begin oktober vorig jaar. Shorts kregen een vernietigende klap; Coinglass rapporteert dat vorige week $7,2 miljard aan shortposities in crypto werd geliquideerd.
Analisten waarschuwen echter dat de huidige stijging vooral door short squeezes wordt gedreven en dat het onduidelijk is of de vraagzijde dit kan volhouden. Voor een stabiele doorbraak boven $80.000 moet de spotvraag de gedwongen aankopen vervangen.
🚢 VS start "economische Normandische landing" tegen Iran: van militaire aanvallen naar financiële wurging
Op 25 augustus kondigde de Amerikaanse minister van Financiën een "economische Normandische landing" tegen Iran aan. Sancties werden uitgebreid naar vijf sectoren: luchtvaart, digitale activa, goud, scheepvaart en technologie, met ongeveer 60 entiteiten, personen en schepen op de sanctielijst.
Yellen zei dat dit bedoeld is om "elke economische levenslijn van de Iraanse regering af te snijden". De Iraanse president Pezeshkian reageerde fel en zei dat "steun op macht en intimidatie het proces alleen maar complexer maakt".
Na de sancties daalden de olieprijzen in plaats van te stijgen: Brent daalde tot ongeveer $92 per vat, WTI tot ongeveer $85 per vat. Dit komt doordat de markt de geopolitieke risico's al had ingeprijsd; de sancties markeren het einde van de militaire fase en het begin van economische beperkingen, wat de bezorgdheid juist verminderde.
🏦 Strategy blijft afwachtend: $6,7 miljard cash in handen, waar wachten ze op?
Strategy, het grootste beursgenoteerde Bitcoin-bedrijf, meldde dat het tussen 17 en 23 augustus geen Bitcoin kocht en het bezit stabiel bleef op 840.447 BTC, met een gemiddelde prijs van ongeveer $75.385.
In dezelfde periode haalde het bedrijf via de verkoop van 18,26 miljoen gewone aandelen netto ongeveer $2 miljard op. Per 23 augustus had het bedrijf $5,1 miljard aan dollarreserves en een "USD Cash" liquiditeitsrekening van $1,59 miljard.
Strategy koos ervoor om te stoppen met kopen toen Bitcoin de $80.000 naderde en houdt $6,7 miljard cash aan — wachten ze op een correctie om opnieuw in te stappen, of blijven ze afwachten bij de huidige prijs? Dit wordt een belangrijke indicator voor de korte termijn richting van Bitcoin.
💎 Samenvatting
Drie gebeurtenissen schetsen hetzelfde beeld: Bitcoin doorbreekt $80.000 dankzij "devaluatietrade" en ETF-kapitaal, maar de door short squeezes gedreven aard roept vragen op over de duurzaamheid; de VS verschuift van militaire aanvallen naar een "economische Normandische landing" tegen Iran, waardoor olieprijzen dalen door het einde van de militaire fase; Strategy stopt met kopen nabij $80.000 en houdt $6,7 miljard cash aan, wat de allocatie-richting intrigerend maakt. De hefboom van DOGE-contract longs stortte in van 13 naar 6,83 keer, met een totale liquidatie van $6,98 miljoen en een concentratie van 54,6%, wat wijst op een duidelijke afname van het short squeeze momentum. Wanneer de devaluatietrade, geopolitieke spanningen en institutionele strategieën samenkomen in hetzelfde tijdsvenster — of $80.000 standhoudt, hangt af van of spotkopers de short covering kunnen overnemen. #BTC突破80000美元，能否站稳新关口
#美扩大对伊制裁，海峡复航谈判推进
#Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？ $DOGE 已经回吐了近1/3的涨幅。 在主流币里面，它的跌幅是最大的。 在它下跌了这么多之后，有一些朋友可能就要做多了。 但是，我个人认为，这个币不是非常值得做多。 有它项目本身的原因，也有这个币合约数据的原因。 我们一点一点来看。 —————————————————— 这个项目最大的缺点就是，它每年会增发50亿代币。 按照目前的市价，相当于每年都会凭空多出4到5亿美金的卖盘。 这对于它的价格不是一件好事。 有人说，$ETH 也会增发，为什么我在讲$ETH 价格的时候不提这个呢？ 因为这两个币增发所面临的情况是完全不一样的。 $ETH 有很多的实际应用，而且它还可以进行质押，这样增发出来的代币最后还是回到了持有人的手里。 而$DOGE 不太一样，它增发出来的代币是给矿工的。 也就是说，会凭空稀释掉持币人手里的代币价值。 这是我看空它的第一点原因。 因为会有源源不断的卖盘。 —————————————————— 我们再看一下它的合约数据。 我们可以发现，它的合约持仓量在今天下跌的过程中是不断上涨的，但是相对应的合约多空比并非都在一直上涨，它所对应的合约多空比是有增有降的。 这就意味着，#宇树上市后连续回落，估值如何定价？
Laatste gegevens
Na de beursgang is Yushu Technology continu teruggevallen, met een daling van meer dan 45% vanaf het hoogste punt, een marktkapitalisatie die meer dan 200 miljard is verdampt, en de huidige koers-winstverhouding blijft hoog, ver boven het gemiddelde van de sector. De schaarstepremie in de humanoïde robotsector rekent de toekomstige groeiverwachtingen vooruit.
Marktconsensus
De eerdere speculatieve bubbel is uitgekristalliseerd, de meningen op de markt zijn verdeeld en men wacht op de realisatie van de resultaten om de waardering te verwerken.
Onderliggende logica
Op de eerste beursdag werd de waardering door speculatie opgeblazen, de kleine free float verergerde de volatiliteit; de huidige marktkapitalisatie ligt nog steeds aanzienlijk boven het redelijke bereik van 100 tot 150 miljard dat door instellingen is gegeven, het tempo van commerciële implementatie en de groeisnelheid van de resultaten zijn de kern van de waardebepaling. Op korte termijn is het afkoelen van de stemming en het terugkeren van de waardering naar de fundamentele waarden de grote trend.
Persoonlijke mening (alleen persoonlijke mening, geen beleggingsadvies)
In de fase van het afbouwen van de bubbel op hoog niveau is het niet verstandig om blindelings in te stappen. Een redelijke waardering moet gekoppeld zijn aan de toekomstige omzetgroei, wacht op de realisatie van de resultaten voordat je de waarde voor allocatie beoordeelt. 5 miljard dollar stroomt van privé wallets naar BlackRock IBIT — zelfbeheer van vertrouwen stort in
---
📊 1. Gebeurtenisoverzicht: drempel verlaagd van 25 miljoen naar 1 miljoen, 5 miljard dollar stroomt binnen
Op 26 augustus onthulde Nate Geraci, president van ETF Store, dat BlackRock de minimale drempel voor privé fysieke inschrijvingen van zijn Bitcoin spot ETF IBIT drastisch heeft verlaagd van 25 miljoen dollar naar 1 miljoen dollar.
Sinds de drempelwijziging in juli is er meer dan 5 miljard dollar aan Bitcoin van privé wallets naar IBIT overgeheveld. Robbie Mitchnick, hoofd digitale activa bij BlackRock, bevestigde deze aanpassing.
Wat betekent "fysieke inschrijving"? Investeerders die Bitcoin bezitten kunnen direct BTC aan BlackRock overdragen in ruil voor een gelijkwaardige hoeveelheid IBIT ETF-aandelen. Dit is geen aankoop van ETF met contant geld, maar een ruil van Bitcoin voor ETF — een directer en efficiënter kanaal voor activaconversie.
🔥 2. Kernmotivatie: gijzeling, afpersing en bewaarincidenten dwingen tot "overgave"
Geraci wijst duidelijk op de kernreden achter deze verandering: veiligheidsangst:
1. Fysieke veiligheidsdreiging
Recentelijk werden een Frans echtpaar ontvoerd en gedwongen hun Bitcoin af te staan — wanneer aanvallers direct de houders zelf aanvallen, biedt een cold wallet geen bescherming.
2. Technische risico's van zelfbeheer
Een firmware-kwetsbaarheid in Coldcard trof meer dan 4.585 adressen, waarbij bijna 90 miljoen dollar aan Bitcoin werd gestolen; BTCPay Server LND-node referenties werden gelekt, waardoor fondsen van het Lightning-node werden leeggehaald; TLBL walvis private keys werden gelekt, waardoor 26 miljoen dollar in één nacht verdween.
3. Onzekerheid rond regelgeving en erfenis
Complexe kwesties zoals het erven van private keys, belastingaangifte en grensoverschrijdende overdracht zorgen ervoor dat steeds meer houders "overgave" kiezen — hun activa toevertrouwen aan professionele bewaarinstellingen.
📈 3. Wat betekent 5 miljard dollar?
1. De "vertrouwensverschuiving" van instellingen versnelt
5 miljard dollar stroomt van zelfbeheer wallets naar IBIT, wat aangeeft dat een aanzienlijk aantal vroege Bitcoin-houders het geloof in "niet jouw private key, niet jouw munt" loslaat. Dit is geen nieuw instroomkapitaal, maar bestaande Bitcoin die van on-chain naar ETF-bewaarstructuren wordt verplaatst.
2. BlackRocks "drempelverlaging" strategie raakt precies de juiste snaar
Van 25 miljoen naar 1 miljoen dollar, waardoor fysieke inschrijvingen niet langer exclusief zijn voor "superwalvissen", maar toegankelijk worden voor "middelgrote instellingen/hoogvermogen particulieren". Een verlaging van 96% opent kapitaalstromen die eerder werden uitgesloten.
3. Zelfbeheer wordt verslagen door de "veiligheidspremie"
Naarmate risico's zoals private key-lekken, hardwarefouten en fysieke gijzelingen zich opstapelen, begint de institutionele bewaring die BlackRock biedt (Coinbase Custody) een "veiligheidspremie" te tonen. Houders ruilen directe controle in voor dubbele garanties van fysieke en technische veiligheid.
💎 4. Samenvatting: de "overgave" van 5 miljard dollar is een keerpunt voor het geloof in zelfbeheer
5 miljard dollar die van privé wallets naar IBIT stroomt, is een onmiskenbaar keerpunt. Terwijl Coldcard-kwetsbaarheden, BTCPay Server-aanvallen en de Franse gijzelingszaak zich in korte tijd opstapelen, wordt het "veiligheidsgevoel" van zelfbeheer systematisch afgebroken.
BlackRock verlaagde de drempel van 25 miljoen naar 1 miljoen en greep daarmee precies dit venster. Degenen die ooit geloofden in "niet jouw private key, niet jouw munt" stemmen nu met hun voeten — ze geven hun private keys aan BlackRock en vertrouwen op professionele beveiliging.
Wanneer 5 miljard dollar aan Bitcoin van on-chain naar ETF stroomt, is het signaal glashelder: het geloof in zelfbeheer wordt door de realiteit doorboord. En BlackRock wordt de grootste winnaar van deze "vertrouwensverschuiving".
$BTC De hele markt is rood, alleen $OKB steekt fel groen af: -3,14%, huidige prijs 113,70, marktkapitalisatie 2,39 miljard dollar. Anderen stijgen, hij daalt, waarom? Drie logica's ontleed:
1. De "terugkoopverhaal" van platformmunten neemt marginaal af. OKB steunde vroeger zijn waardering op OKX terugkoop en vernietiging + transactiekosten dividend, maar de platformmunten van Binance en Bybit concurreren om de bestaande voorraad, waardoor OKB's exclusieve voordeel verwatert. ATH van 257 is nu meer dan gehalveerd, het vertrouwen wankelt.
2. Hoge concentratie van circulerende voorraad. Van de totale 21 miljoen munten is bijna alles in omloop, zonder lock-up of afbouw, dus zodra grote houders verkopen, is het pure verkoopdruk. De daling vandaag met een volume van 35,47 miljoen dollar is niet klein, er is duidelijk actieve verkoop.
3. Het ecosysteemverhaal mist nieuwe impulsen. BTC en ETH hebben ETF's en institutionele verhalen, SOL en HYPE hebben on-chain activiteit, OKB mist recent een krachtige nieuwe katalysator, dus stemmen de fondsen met hun voeten.
Maar omgekeerd gezien is de waarderingskorting van OKB ten opzichte van BNB al groot, de PS op 113 is extreem laag, als OKX een terugkoopactie doet of iets nieuws op de chain lanceert, is de veerkracht niet slecht.
Wees niet te snel met het oppikken van tegenstroommunten, wacht tot de daggrafiek stabiliseert en het volume toeneemt voordat je koopt. Nu is het slechts een "uitzondering", nog geen "kans". Ik speel nu bijna drie jaar met virtuele munten, en ik heb de app nu zelfs op de verste pagina van mijn telefoon gezet, om het openen wat lastiger te maken.
Vroeger wilde ik er altijd mee rijk worden, nu vind ik het al winst als ik er niet door meegesleurd word.
Ik heb allerlei strategieën geprobeerd: kopen bij stijging en verkopen bij daling, grid trading, zelfs een paar simpele kwantitatieve scripts geschreven, maar niets was beter dan gewoon rustig vasthouden.
Later ben ik één ding gaan doen: elke maand op de dag dat ik salaris krijg, een vast bedrag overmaken, kopen en dan weer sluiten.
In het begin kocht ik $BTC, toen was de prijs nog geen twintigduizend, ik hield het meer dan een jaar vast, zelfs toen het zakte naar veertienduizend bewoog ik niets.
Niet omdat ik technisch zo slim was, puur uit luiheid, en omdat het geld dat ik gebruikte vrij was, ik zou er niet van hoeven bedelen als ik verlies zou lijden.
Later voegde ik wat $ETH toe, mijn positie was maar een derde van die in BTC, omdat ik dacht dat het meer potentie had, maar ook meer risico.
Daarna kocht ik wat $SOL, ik had een paar podcasts van ontwikkelaars gehoord en vond hun technische koers interessant, dus wilde ik het steunen.
Deze drie assets koop ik elke maand om de beurt met hetzelfde bedrag, ongeacht de prijs.
Na twee jaar ontdekte ik dat de domste methode juist het beste werkt, omdat je er niet over na hoeft te denken en je niet door emoties wordt meegesleept.
De grootste verleiding was om anderen te zien pronken met hun 100x winsten in obscure munten, ik was ook wel eens verleid, maar elke keer als ik wilde instappen keek ik eerst naar mijn eigen portefeuille.
Ik keek naar de maandgrafiek van $BTC, dan naar de weekgrafiek van $ETH, en dan voelde ik me gerustgesteld, en deed ik gewoon wat ik moest doen.
Ik heb voor mezelf een simpele regel opgesteld: elke keer als de prijs 20% stijgt, verkoop ik een klein beetje, ongeveer 5% van mijn totale hoeveelheid.
Het geld dat ik verkoop stop ik niet terug in crypto, ik haal het eruit en koop er tastbare dingen van, zoals een beter toetsenbord of trakteer een vriend op een etentje.
Zo daalt mijn gemiddelde kostprijs langzaam, en elke keer dat ik verkoop heb ik een tastbaar plezier, dat voelt veel beter dan alleen maar winst op papier.
Als de prijs 20% daalt, koop ik een beetje bij, maar nooit meer dan de helft van mijn maandelijkse inleg.
Met deze twee simpele acties is mijn account langzaam maar zeker in de plus gekomen, het is niet veel winst, maar wel stabiel.
Wat ik nu het meest vrees is niet verlies, maar hebzucht, want als ik hebzuchtig word, breek ik mijn ritme, en als dat gebeurt maak ik fouten.
Ik heb te veel mensen gezien die door te veel te willen profiteren uiteindelijk hun basispositie verloren en die nooit meer terugkregen.
Dus ik schrijf mijn regels voor inleggen en aanpassen van posities op papier, plak het naast mijn computer en kijk er elke keer voor ik iets doe naar.
Als mijn actie niet volgens de regels is, doe ik niets, ook al mis ik dan een kans, ik heb er geen spijt van.
Want ik weet dat in deze markt missen geen ramp is, maar fouten maken wel.
Nu kijk ik niet meer dan tien minuten per dag naar de markt, stel ik prijswaarschuwingen in, en besteed ik de rest van mijn tijd aan het voorlezen van prentenboeken met mijn kinderen.
Soms vragen ze waarom ik lach als ik op mijn telefoon kijk, dan zeg ik dat het is omdat ik vandaag een extra speeltje voor ze kan kopen.
Dat gevoel geeft me meer voldoening dan een extra nul op mijn account.
Misschien word ik nooit een grote speler, maar in ieder geval laat ik mijn leven niet door crypto verwoesten.
De weg is nog lang, ik ben van plan langzaam door te rollen, niet hebzuchtig of gehaast, gewoon zoveel mogelijk.
Tot slot wil ik tegen mezelf zeggen: vergeet niet waarom je hiermee begon, het was niet om te bewijzen hoe slim je bent, maar om je leven meer mogelijkheden te geven.
En mogelijkheden komen door geduld, niet door snelheid.
Dat is genoeg.
Mijn mindset is nu heel goed, als het stijgt trakteer ik mezelf op een kippenpoot, als het daalt ga ik hardlopen, ik verlies nooit echt.
Dit is alles wat ik in drie jaar heb geleerd, geen ingewikkelde theorieën, gewoon twee woorden: niet zeuren.
Dat is genoeg.
#美启动对伊经济孤立，油价为何回落？
#Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？
#Strategy增发扩充现金，BTC配置节奏受关注 Gisteren bereikte $BTC een hoogste punt van 81.000 dollar, vandaag is het weer teruggevallen naar ongeveer 78.700 dollar. Op het eerste gezicht lijkt het op een piek gevolgd door een terugval, maar als je de markt goed bekijkt, is BTC nog steeds bijna 2% gestegen op de dag, en ook SOL, HYPE en OKB zijn niet gezakt; juist ETH, XRP en DOGE kregen het moeilijk. Dit is niet langer een markt waarin iedereen tegelijk instapt, het kapitaal begint zijn zitplaatsen te kiezen. Een paar dagen geleden, zodra BTC steeg, kon je met het kopen van een willekeurige grote munt ook meeprofiteren. Vandaag is het anders: BTC blijft hoog staan, maar ETH blijft rond de 2460 dollar schommelen, en DOGE en XRP trekken het kapitaal niet aan. Ten minste nu zijn "BTC doorbreekt 80.000" en "het altcoin-seizoen is begonnen" nog twee aparte zaken. Zonder dat ETH het stokje overneemt, zal het altcoin-seizoen zich moeilijk echt ontwikkelen. Aan de andere kant, dat SOL rond de 97 dollar blijft, HYPE rond de 80 dollar en OKB boven de 114 dollar blijft, dat soort kracht verdient extra aandacht. Snel stijgen is niet bijzonder, maar dat BTC bij een terugval van 81.000 dollar niet wil zakken, toont aan dat het kapitaal voorlopig niet haast heeft om te vertrekken. Vanavond om half negen zijn er nog PCE-gegevens en een herziening van het Amerikaanse BBP voor het tweede kwartaal. Die data zijn natuurlijk belangrijk, maar het heeft weinig zin om te gokken op de cijfers achter de komma; wat meer de moeite waard is, is hoe de markt erop reageert. Als de data hawkish zijn, en BTC een klap krijgt maar toch de 77.500–78.000 dollar kan vasthouden, en de sterkere munten van vandaag ook niet onder hun laagste punten zakken, dan is de basis van deze stijging steviger dan de krantenkoppen. Omgekeerd, als de data duidelijk gunstig zijn, maar BTC zelfs de 80.000 dollar niet terug kan winnen, dan moeten we ook erkennen: die piek van een paar dagen geleden was vooral door kortetermijnkopers.【Zoom 2027 boekjaar tweede kwartaal financiële resultaten】In één afbeelding: omzet van 1,28 miljard dollar, bedrijfsinkomsten stijgen met 7,8%, jaarlijkse prognose verhoogd
De kernpunten van $ZM Q2 zijn dat de groei van de bedrijfsinkomsten terug is op het hoogste niveau in bijna drie jaar en de jaarlijkse prognose is verhoogd; maar de GAAP-winst wordt voornamelijk gedreven door strategische investeringsopbrengsten, de echte focus blijft op de uitbreiding van zakelijke klanten en of AI-producten kunnen zorgen voor duurzame inkomsten.
#Zoom#ZM#AmerikaanseAandelenFinanciëleResultaten#Bedrijfssoftware#AItoepassingen Laten we het nog eens over handel hebben:
Wat wordt er eigenlijk verhandeld op de markt? En waar zat mijn fout een tijdje geleden?
Veel influencers zeggen dat de 40 biljoen te groot is en de Amerikaanse staatschuldcrisis veroorzaakt, dat de dollar onbetrouwbaar is, en dat BTC een veilige haven is.
Het lijkt logisch, maar als je er goed over nadenkt, valt er veel te betwijfelen.
De 40 biljoen aan Amerikaanse staatschuld is niet vorige week ontstaan, het is geleidelijk opgebouwd, dus het is zeker niet de reden voor de plotselinge stijging van het rendement op Amerikaanse staatsobligaties.
Met plotseling bedoelen we de scherpe stijging van het rendement op Amerikaanse staatsobligaties vorige week, wat betekent dat er iemand op de markt was die geconcentreerd Amerikaanse staatsobligaties verkocht.
Op dat moment zei Walsh: de stijging van het rendement op Amerikaanse staatsobligaties is gelijk aan renteverhoging.
Volgens de logica zou Walsh moeten ingrijpen, niet Bassett.
Het ministerie van Financiën koopt staatsobligaties zonder plan om de yen te redden.
Wanneer hebben ze zich historisch gezien ooit met de yen bemoeid? De markt maakt zich zorgen dat zelfs de staatsobligaties van de boekhouder de basis van de Amerikaanse staatsobligaties kunnen beïnvloeden.
In deze context, als hij gaat terugkopen, zal de markt inzetten op:
Walsh, deze lafaard, neemt geen standpunt in en ontwijkt verantwoordelijkheid, Bassett kan niet redden.
Als je eenmaal kunt redden, komt er een tweede keer; nu is er niet veel geld, later redden is gewoon geld bijdrukken.
De dollar werkt niet meer, dus wie tegen de dollar vecht, koopt goud. (Dit is mijn basislogica voor het handelen in goud)
En als ik short ga op BTC, zie ik BTC meer als een tech-aandeel, en historisch gezien stijgt BTC zelden zo veel op één dag.
Daarom benadrukt de community altijd: neem geen winst op goud, goud $XAU is misschien wat zwakker, maar de logica is duidelijk, zolang je niet verliest is het goed.
#财政部拟动用TGA，长债回购能否治本？ Na de stijging van $BTC is de markt een cruciale afwachtende fase ingegaan
De recente beweging van Bitcoin heeft bij velen het hart als een achtbaan laten kloppen. Een paar dagen geleden steeg de koers snel en bereikte zelfs boven de 81.000. Deze sterke stijging was grotendeels het gevolg van een kettingreactie van shortposities die werden geliquideerd, waardoor veel shortposities stop-loss namen en de prijs daardoor verder omhoog werd geduwd.
Na de piek kon de koers echter niet standhouden en begon vandaag te dalen, waarbij hij onder de 80.000 schommelde. Op de markt is duidelijk te merken dat de kracht van de short squeeze grotendeels is uitgeput. De angst- en hebzuchtindex is inmiddels in het extreem hebzuchtige gebied beland, en korte termijn indicatoren geven overbought aan. Veel korte termijn winnaars kiezen ervoor hun winst veilig te stellen, wat natuurlijk druk op de verkoop zet.
De markt houdt nu zijn adem in en wacht rustig op de toespraak van Jackson Hole. Dit is de grootste onzekere factor voor de nabije toekomst; de uitspraken van de voorzitter van de Federal Reserve zullen direct invloed hebben op de dollar en het sentiment rond risicovolle activa. Als de toespraak dovig is, is er kans op een nieuwe stijging; als de toon streng is, kan deze rally gemakkelijk leiden tot een diepe correctie.
De markt bevindt zich nu in een fase van hoge volatiliteit, met heftige schommelingen omhoog en omlaag. De eerdere stijging was gebaseerd op het wegdrukken van shortposities, maar nu die shortposities bijna uitgeput zijn, is er nieuw echt kapitaal nodig om de koers verder te laten stijgen.
Wie al posities heeft, moet zeker zijn beschermingsniveaus goed instellen om te voorkomen dat de winst weer helemaal verdwijnt. Voor degenen die nog niet zijn ingestapt, is het belangrijk om niet overhaast te handelen; dit is niet het moment om blindelings in te stappen. Hefboomposities verdienen extra voorzichtigheid, want zodra er nieuws komt, kunnen er plotseling scherpe prijsbewegingen optreden die gemakkelijk tot liquidaties kunnen leiden.Ongeveer $5,27 miljard aan ongerealiseerde verliezen en toch blijven kopen — Bitmine is mogelijk de meest "hardnekkige" ETH-whale in de cryptowereld
---
💰 1. Overzicht van de positie: 5,84 miljoen ETH, 4,8% van de totale netwerkvoorraad
Tot 26 augustus bezit Bitmine in totaal 5,8476 miljoen ETH ter waarde van ongeveer $14,4 miljard, wat 4,8% van de totale Ethereum-voorraad vertegenwoordigt. Dit is een van de grootste institutionele ETH-posities wereldwijd, zelfs groter dan de digitale activa-reserves van de meeste centrale banken.
De gemiddelde kostprijs per ETH ligt rond de $3.359. Met een ETH-prijs van ongeveer $2.463 op dat moment, bedraagt het ongerealiseerde verlies ongeveer $5,27 miljard. Nog maar een week geleden bedroeg het verlies van Bitmine nog $8,5 miljard, maar met de stijging van ETH van onder $2.000 naar boven $2.400 is het verlies in één week met ongeveer $3,4 miljard afgenomen.
Wat nog gekker is, is dat Bitmine nog steeds aan het kopen is. Op 26 augustus werd door on-chain analisten een nieuw adres 0xAef...Dc00B gesignaleerd dat binnen 50 minuten 20.000 ETH verzamelde ter waarde van $48,89 miljoen, vermoedelijk een operatie van Bitmine. Deze nieuw aangekochte ETH zijn nog niet meegerekend in het ongerealiseerde verlies van $5,27 miljard — zodra ze worden meegerekend, zal het verlies nog groter worden.
🏦 2. Wie is Bitmine? — Een "Ethereum Treasury Company" genoteerd aan Nasdaq
Bitmine, voluit Bitmine Immersion Technologies (NASDAQ: BMNR), is een aan Nasdaq genoteerd Ethereum treasury-bedrijf.
Hun bedrijfsmodel lijkt sterk op dat van Strategy (MSTR): via kapitaalmarkten financiering ophalen en dit omzetten in crypto-activa. Het grootste verschil is dat Strategy inzet op Bitcoin, terwijl Bitmine volledig inzet op Ethereum.
Assetstructuur (per 23 augustus):
· ETH: 5,8476 miljoen (ongeveer $14,4 miljard)
· Gestake ETH: 5,067 miljoen, ongeveer 87% van de positie, met een jaarlijkse stakinginkomst van ongeveer $330 miljoen
· BTC: 210 stuks (ongeveer $16,6 miljoen)
· Cash en verhandelbare effecten: $308 miljoen
· Aandelen in Beast Industries: $180 miljoen
· Aandelen in Eightco Holdings: $89 miljoen
Totale activa ongeveer $14,9 miljard. Bitmine is in wezen een "Ethereum leverage fund" dat opgehaalde fondsen continu gebruikt om ETH te kopen en te staken voor rendement.
📉 3. Waarom blijven ze kopen ondanks $5,27 miljard ongerealiseerd verlies? — De logica van "meer kopen bij daling"
De handelslogica van Bitmine lijkt op die van "Maji Da Ge" — als de richting klopt, versterkt leverage de winst; als de richting fout is, versnelt het de ondergang. Het verschil is dat Maji Da Ge hoge leverage-contracten gebruikt, terwijl Bitmine een gestructureerde strategie hanteert met aandelenfinanciering, spotposities en staking.
Stakinginkomsten vormen een belangrijke "veiligheidsbuffer". Met 5,06 miljoen ETH levert staking jaarlijks ongeveer $330 miljoen op. Zelfs als de ETH-prijs niet stijgt, genereert Bitmine stabiele cashflow via staking. Als ETH terugkeert naar de kostprijs van $3.359, zal Bitmine het volledige ongerealiseerde verlies van $5,27 miljard terugverdienen en jaarlijks meer dan $330 miljoen aan stakinginkomsten ontvangen.
Dit is in wezen een "call-optie". 10x Research merkte op dat Bitmine's positie vergelijkbaar is met een gratis call-optie — verliezen bij daling, maar profiteren van prijsherstel en stakinginkomsten bij stijging.
⚔️ 4. Markteffect: de "zwevende anker" van 5,84 miljoen ETH
5,84 miljoen ETH is 4,8% van de totale voorraad en een van de grootste institutionele posities op de markt.
Als ETH blijft stijgen: ongerealiseerde verliezen nemen af → marktsentiment verbetert → Bitmine kan blijven bijkopen → positieve feedbacklus.
Als ETH sterk daalt: Bitmine loopt risico op margin calls of gedwongen verkopen — als 5,84 miljoen ETH op de markt komen, kan dat een enorme impact op de prijs hebben.
De 5,06 miljoen gestake ETH zijn "locked" en zullen op korte termijn geen verkoopdruk veroorzaken. Dit biedt psychologische steun aan de markt — minstens 87% van de positie zal niet in paniek worden verkocht.
💎 5. Samenvatting
Bitmine bouwt met 5,84 miljoen ETH, $5,27 miljard ongerealiseerde verliezen en $330 miljoen jaarlijkse stakinginkomsten een van de meest extreme "Ethereum weddenschappen" in de cryptowereld op.
Het vormt een interessant contrast met Strategy: Strategy heeft $2,5 miljard ongerealiseerde winst op Bitcoin, Bitmine $5,27 miljard ongerealiseerde verlies op Ethereum — dezelfde strategie, verschillende cycli, totaal verschillende uitkomsten.
Bitmine's keuze is: zolang stakinginkomsten blijven en de lange termijn Ethereum-verhaal niet verandert, blijven ze vasthouden en bijkopen. Dit kan geloof zijn, of een noodzaak vanwege het ongerealiseerde verlies. Hoe dan ook, de positie van 5,84 miljoen ETH is een van de meest onmisbare "zwevende ankers" in de Ethereum-markt geworden.
$xSTRC $MSTR $ETH Dag 136 van de live trading, gisteravond een longpositie geopend in $MRNA, klaar om een klein stukje te pakken, om het sentiment voort te zetten.
Ik blijf positief, omdat de marktkapitalisatie van $MRNA duidelijk klein is. Het is niet onmogelijk dat het een grote speler wordt dankzij dit medicijn, maar het is erg moeilijk, omdat dit medicijn niet wereldwijd in grote hoeveelheden wordt verkocht zoals $LLY. Dit is te duur, gewone mensen kunnen het niet betalen en het moet op maat gemaakt worden.
Voor de korte termijn een longpositie.Spel na een valse uitbraak: bevestiging van een bullval, de markt gaat de koelings- en heropbouwfase in
De valse uitbraak bij 81.000 dollar was een schoolvoorbeeld van een "liquiditeitsjacht". Kijkend naar de details van de grafiek, na de short squeeze steeg de financieringsrente van de perpetual contracts snel, wat wijst op een oververhitte marktsentiment, maar het spotvolume nam niet mee toe. Dit is typisch voor een situatie waarin de shortposities zijn uitgeput en de longhefboom juist de belangrijkste verkoopdruk wordt. De prijs daalde snel terug naar 78.000 dollar, wat betekent dat veel kopers die hoger instapten boven de 80.000 dollar vastzitten; deze niveaus zullen op korte termijn een zware weerstand vormen.
Wat betreft kapitaalstromen, daalde het marktaandeel van Bitcoin (BTC.D) duidelijk, en er is een verschuiving van kapitaal naar ETH en sommige altcoins op basis van andere blockchains. Deze spreiding is echter geen bullmarktuitbreiding, maar meer een prijsherstel; de instroom van stabiele munten buiten de beurs blijft zwak. De RSI op dagbasis daalt uit het overgekochte gebied, de MACD-bull momentumbalken worden korter en het risico op een dode kruis op hoog niveau neemt toe. De markt heeft tijd nodig om deze lange bovenste schaduw te verwerken.
Voor de verdere ontwikkeling wordt 78.000 dollar het korte termijn scheidingspunt tussen bulls en bears. Als dit niveau meerdere keren wordt getest zonder te breken, kan hier een nieuw zijwaarts platform ontstaan, waarbij tijd wordt ingewisseld voor ruimte om de bovenliggende vastgezette posities te verwerken; als het met volume doorbroken wordt, kan dit een bullrun veroorzaken die snel de sterkere steunzone rond 76.000-76.500 dollar test.
Wat de handelsstrategie betreft, is het terugtrekken van de frontlinie en strikte kostenbeheersing cruciaal. Spotposities kunnen met een kleine positie aan de linkerkant onder 78.000 dollar worden ingenomen, maar er moet voldoende kapitaal worden gereserveerd voor een mogelijke diepere terugval.
#BTC突破80000美元一年一度的杰克逊霍尔（Jackson Hole）全球央行年会如期而至，作为华尔街和全球金融圈的风向标，这次会议传递出的底层信号非常耐人寻味。 和日常被短期经济数据牵着走的议息会议不同，央行行长们更喜欢在这个非正式的闭门场合，悄悄定调中长期的政策框架。历史上无论是启动量化宽松，还是抛出激进的通胀目标，很多深远的货币拐点都是从这里吹风的。而这一次最值得关注的，是会议历史上首次把“数字支付、金融科技与加密/稳定币基础设施”摆上了核心议题。 这是一个极具象征意义的信号。稳定币早就不是加密市场内部的微观结算工具了，它正在演变成手握巨额美债的“准影子银行”。当全球央行开始坐下来认真讨论“后法币时代”与央行资产负债表的新边界时，你就能看懂为什么最近资金在疯狂分流——黄金涨幅稳健，但作为数字资产的BTC在承接流动性上的流速明显更为迅猛。 另一方面，全球债券收益率的异动和央行沟通风格的转变也在释放同一个信号：过去那种央行手把手给市场“喂饭”、为资产波动隐性兜底的时代正在结束。无论是对长端中性利率的重新评估，还是面对全球超350万亿美元的天量政府债务，政策制定者都在试图逼迫市场重新学会自行定价和承担风险。Aanvulling: Een ander nieuw adres 0xceB...e66ea heeft 10 uur geleden 10.000 ETH gehort, ter waarde van 24,72 miljoen dollar, en behoort mogelijk ook toe aan Bitmine
Walletadres 0x04B9eDD55d250E755071B0081aD5a299a886B6c1
Omdat hun gebruikelijke werkwijze bij het opbouwen van posities in $ETH is: nieuw adres + grote overdracht van een rond bedrag Ethereum (ETH)
Ethereum staat momenteel relatief laag, het wordt aanbevolen om te wachten tot het terugvalt naar ongeveer 2.400 voordat je overweegt long te gaan, met een take profit ingesteld op 2.500 en een stop loss op 2.300. Op deze manier is de risico-rendementsverhouding duidelijk, gewoon gedisciplineerd volgen.
Wat het nieuws betreft, is Ethereum recentelijk samen met Bitcoin gestegen tot 2.530 dollar, het hoogste punt sinds februari dit jaar; de Amerikaanse spot Ethereum ETF had vorige week een netto-instroom van ongeveer 697 miljoen dollar, wat ook een nieuw hoogtepunt is voor een enkele week dit jaar.
Daarnaast heeft het financiële bedrijf BitMine recentelijk meer dan 32.000 ETH bijgekocht, met een totale holding van meer dan 5,84 miljoen ETH, wat ongeveer 4,8% van het totale ETH-netwerk aanbod vertegenwoordigt, en de inzetgrootte is doorgebroken tot 12,4 miljard dollar. $UNITREE is vanaf een hoogtepunt van 1100 yuan gedaald naar 602,8 yuan, een daling van 45%, waarbij vroege aandelenconcentratie en waarderingscorrectie elkaar op de markt blijven beïnvloeden.
De huidige marktkapitalisatie van 243,8 miljard yuan is nog steeds ongeveer vier keer de uitgifteprijs van 150,8 yuan. De premie op aandelen veroorzaakt door het zeer kleine vrije aanbod bij de beursintroductie is snel afgenomen nadat het kapitaal van nieuwe investeerders vertrok.
De oprichter heeft de verwachting voor grootschalige implementatie verlengd tot 2 tot 10 jaar, gecombineerd met het feit dat de huidige inkomsten afhankelijk zijn van onderzoeksinkopen zonder winstgroei, waardoor het langetermijnverhaal het korte termijnresultaat niet ondersteunt.
De winstneming op hoge niveaus en het gebrek aan echte industriële orders versterken elkaar, wat heeft geleid tot de huidige neerwaartse prijsaanpassing.
Als grote industriële orders eerder worden gerealiseerd en de herhalingsaankoopgraad stijgt, wat aantoont dat robots een duidelijk terugverdientijdvoordeel hebben, zal de waarderingsdruk eerder eindigen; als de industriële levering tegenvalt, zal een poging tot herstel op de markt snel instorten.
Als de groei van onderzoeksinkopen vertraagt en de verkoopdruk op de markt blijft toenemen, zal de waardering zich aanpassen aan de prestaties zonder industriële ondersteuning; als er speculanten instappen en zich groeperen, kan de neerwaartse trend tijdelijk onderbroken worden.
Of het product in staat is om duizenden uren stabiel te werken in echte industriële omgevingen, bepaalt of de huidige aandelenprijs zich zal stabiliseren op basis van fundamentele steun of verder zal dalen om een bodem te zoeken.
De belangrijkste variabelen om de komende 7 dagen in de gaten te houden zijn de voortgang van industriële inkooporders en het omloopsnelheid van aandelen die op hoge niveaus zijn vastgezet.
#财报观察员：英伟达领衔，AI回报进入验证期 #美启动对伊经济孤立，油价为何回落？#Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？
De leider heeft iets te zeggen
Anthropic heeft een getal genoemd: 30 biljoen dollar.
Dit is de totale adresseerbare markt (TAM) die het van plan is aan investeerders te communiceren in het IPO-document. Wat betekent dat? De gecombineerde omzet van 191 technologiebedrijven in de S&P 1500 was vorig jaar slechts 2,4 biljoen, dus de markt die Anthropic noemt is meer dan 12 keer zo groot.
Toen SpaceX naar de beurs ging, noemden ze 28,5 biljoen, wat al werd beschouwd als de "grootste TAM in de geschiedenis van de mensheid". Anthropic overtreft dat direct.
Hoe is het getal berekend?
Bij het kwantificeren van de TAM heeft Anthropic alle werkzaamheden die AI-modellen kunnen uitvoeren meegerekend. Simpel gezegd, het gaat ervan uit dat AI al het denkwerk kan doen en theoretisch de hele kenniswerkmarkt kan overnemen.
Maar dit getal moet je met een korreltje zout nemen. TAM is de theoretische maximale omzet bij het behalen van 100% marktaandeel. Uber zei bij de IPO in 2019 dat hun TAM 6 biljoen was, WeWork zei 3 biljoen. Wat er daarna gebeurde, is bekend.
De echte inzet is de omzetprognose voor 2028 van 200 miljard
Wat belangrijker is dan de 30 biljoen TAM, is de omzetvoorspelling voor 2028. Intern verwacht Anthropic tussen de 190 en 200 miljard dollar te bereiken in 2028. In mei van dit jaar was de jaarlijkse omzet nog maar 47 miljard, eind juli 65 miljard.
Bij 200 miljard is dat een verviervoudiging in vier jaar. Als deze groei wordt waargemaakt, is een waardering van 2 biljoen gerechtvaardigd. Als dat niet lukt, stort het verhaal in.
100 miljard ophalen, waardering van 2 biljoen
Het doel van de IPO is om maximaal 100 miljard dollar op te halen, meer dan de 86 miljard van SpaceX. De waardering wordt rond de 2 biljoen verankerd. De underwriters zijn Morgan Stanley, Goldman Sachs, JPMorgan en Citigroup. De beursgang kan al in september of begin oktober plaatsvinden.
Impact op de cryptomarkt
Dit is een licht negatief nieuws. Anthropic, SpaceX en OpenAI trekken tegelijkertijd liquiditeit aan, waardoor de instroom van nieuw kapitaal in de cryptomarkt wordt weggezogen. De bitcoinprijs schommelt rond de 80.000, wat hiermee verband houdt. Maar vanuit een ander perspectief, als Anthropic met een waardering van 2 biljoen succesvol naar de beurs gaat, bevestigt dat de kapitaalwaarde van de AI-sector en is het op lange termijn geen slechte zaak voor de cryptoinfrastructuurlaag. $BTC $ETH $SOL
Alle longposities in bitcoin zijn gesloten, wacht op een correctie. Voor PCE en de toespraak van Walsh geen grote posities innemen. SPCX houdt de basispositie aan, opslag en andere sectoren worden herzien.
Bovenstaande analyse is actueel, zorg dat je altijd een stop-loss instelt, veel succes.26 augustus｜HYPE: De hype is terug, laten we eerst kijken wie het risico draagt
HYPE staat vandaag weer centraal in de marktbesprekingen. Wanneer de markt opwarmt, is het makkelijk om alleen naar de prijs te kijken, maar wat Hyperliquid echt de moeite waard maakt om te begrijpen is dat het de uitvoering van transacties, marktimplementatie en risicoverantwoordelijkheid in één set on-chain regels samenbrengt.
HIP-3 staat bouwers toe om onafhankelijke perpetual contract markten te lanceren, maar het is niet zo dat je zomaar kunt starten. De officiële documentatie stelt dat hoofdnet-implementatoren 500.000 HYPE moeten staken en verantwoordelijk zijn voor het definiëren van de markt, het instellen van orakels, hefboomlimieten en, indien nodig, de afwikkeling. Als de operatie de protocolcorrectheid of prestaties schaadt, kunnen validators via een stemprocedure op basis van gestake gewicht sancties opleggen.
Een andere gemakkelijk over het hoofd geziene grens is dat de orakels van HIP-3 markten door de implementatoren worden beheerd; de liquiditeit van het onderliggende actief, de betrouwbaarheid van de prijsbron en de veiligheid van privésleutels beïnvloeden het daadwerkelijke risico. De inzetdrempel en sanctiemechanismen verhogen de kosten van kwaadwilligheid, maar elimineren niet de prijsvolatiliteit, hefboomverliezen of ontwerpfouten van contracten.
Wat vandaag echt moet worden onderscheiden, is niet of de hype aanhoudt, maar of elke marktimplementator, orakel en risicoparameter standhoudt onder controle. Het protocol biedt een keten van verantwoordelijkheid, maar gebruikers moeten nog steeds verantwoordelijk zijn voor de producten en hefboomwerking die ze gebruiken.
$HYPE #HYPE
Alleen ter informatie, geen beleggingsadvies.De kern van de huidige marktkwestie is: de stemming is "extreem hebzuchtig", maar de fundamentele bevestiging is nog niet voltooid.
De angst- en hebzuchtindex was een maand geleden nog 36 (angst), maar is nu gestegen tot 81 (extreme hebzucht). Dit is de enige keer in de geschiedenis van deze index dat het direct van "extreme angst" naar "extreme hebzucht" is gesprongen, een stijging van 45 punten in 30 dagen, wat bijna alle voorzichtigheid die in de eerste helft van 2026 was opgebouwd, heeft weggevaagd.
De geschiedenis leert ons: extreme hebzucht is op zich geen verkoopsignaal, maar het is wel een signaal dat hoge waakzaamheid vereist.
Bitcoin bevindt zich op een cruciaal keerpunt tussen bull- en bearmarkt, $83.000 is de scheidslijn. Ethereum volgt duidelijk de stijging, maar wacht op een terugkeer van een onafhankelijke narratief. Solana vertoont een discrepantie tussen fundamentele waarden en prijs, wat de grootste verwachtingskloof creëert, maar ook het grootste volatiliteitsrisico betekent.
Blijf helder in tijden van extreme hebzucht, en vraag jezelf af "en dan?" wanneer anderen uitzinnig zijn — dat is misschien wel de enige regel om lang te overleven in deze markt.
$BTC $ETH $SOL Fundamenteel onderzoeksrapport $GMX / GMX (DeFi) $3.20
Samenvatting: GMX ($GMX) krijgt een totaalscore van 50/100, met de beoordeling dat het verhaal belangrijker is dan de daadwerkelijke uitvoering. In drie lagen bekeken: het bedrijfsteam heeft kasreserves, het protocolnetwerk vertoont al tekenen van betaalde gebruik, en de token capture is gerealiseerd.
Projectoverzicht: GMX (token $GMX), actief in de DeFi-sector. Gericht op Arbitrum perpetual DEX. Concurrerend met DYDX, SNX. Traditionele gecentraliseerde platforms rekenen commissies van 15-40%, waarbij gebruikersdata niet in eigen beheer is. On-chain trustless transacties zijn goedkoper, token incentives zetten vroege gebruikers om in bijdragers. Gemiddelde besteding 50-500 USD/maand, betaling vereist in USDC of fiat. Verhalengedreven sector, gebruik daalt 60-80% in een bearmarkt. Positionering als end-to-end verticale platform.
Productrealisatie: protocollaag draait officieel, on-chain dashboard toont accumulatie van protocolkosten, er zijn al tekenen van betaald gebruik. Laatste versie niet gevonden, 60 geldige commits in de afgelopen 90 dagen.
Gebruikersniveau: MAU en DAU niet bekendgemaakt, 24-uurs handelsvolume $80.00M, TVL niet gevonden. Walletadressen zijn niet gelijk aan actieve gebruikers, geconcentreerde grote adressen kunnen het werkelijke gebruikersaantal overschatten. Inkomsten: gebruikerskosten niet bekend, inkomsten van aanbieders ongeveer 80-90% van gebruikerskosten (voor LP's en nodes), protocol treasury inkomsten $2.00M, tokenhouders hebben geen jaarlijkse buyback/burn mechanisme. 24-uurs handelsvolume is omzet, geen winst. Bedrijf verdient niet automatisch winst, protocol verdient niet automatisch winst, tokenhouders verdienen niet automatisch winst. Codezijde: 60 geldige commits in 90 dagen, 25 actieve bijdragers, laatste versie niet gevonden. GitHub is A-niveau bewijs en kan direct worden geverifieerd. Investeringsachtergrond: bedrijfsaandelen via PitchBook/Crunchbase (A-niveau), token private en public sales via whitepaper, unlock schema en on-chain unlock contracten (A-niveau), market makers en ecosysteem subsidies zijn B-niveau en vertegenwoordigen geen langdurige VC holdings, technische integratie via API/SDK bewijs (B-niveau), strategische partnerschappen en logo-muur zijn D-niveau. Gebruik van NVIDIA GPU betekent niet NVIDIA investering, beursnotering betekent niet strategische beursinvestering.
Tokenzijde: totaal 1.300.000.000, circulatie 950.000.000 (73,1%), FDV $4.20B, volgende unlock 2026-Q4 (+3,50% circulatie), geen duidelijke jaarlijkse buyback/burn. Moet je tokens kopen om het product te gebruiken? Soms, middelmatige waarde capture (staking/korting/governance). Vergelijking met concurrenten (uniforme criteria, niet sector-overstijgend): circulerende marktwaarde GMX $3.00B, DYDX niet bekend, SNX niet bekend. FDV GMX $4.20B, DYDX niet bekend, SNX niet bekend. Jaarlijkse inkomsten GMX $2.00M, DYDX niet bekend, SNX niet bekend. MAU of gebruikers GMX niet bekend, DYDX niet bekend, SNX niet bekend. Cijfers gebaseerd op openbare data snapshots, sommige ontbreken en worden aangevuld door officiële rapportage of sectorstandaarden. Waardering: circulerende marktwaarde $3.00B, FDV $4.20B, P/S 1500.0x, FDV gedeeld door inkomsten 2100.0x. Pessimistisch 5-7 keer korting op $3.00B, neutraal schommelend, optimistisch bij verdubbeling inkomsten, burn implementatie, binnenkomst zakelijke klanten, FDV P/S gelijk aan topniveau. Eindconclusie: fundamenteel solide (score 50/100). Token waarde capture is gerealiseerd (buyback/burn/gas). Circulerende marktwaarde relatief duur ten opzichte van fundamentals, verwachtingen zijn voorgefinancierd, FDV matig. Risico's om op te letten: korte termijn grote unlocks die de prijs drukken, protocolinkomsten kunnen op lange termijn nul worden, tokenvraag afhankelijk van incentives (bij stoppen incentives stort gebruik in). Vervolgmonitoring: wekelijkse protocolkosten, burn-bedragen, actieve adressen retentie, TVL/leningsbalans, GitHub versie releases. Informatie is openbaar, logica zelf ontwikkeld, geen koop- of verkoopadvies. Data-afwijkingen boven 30% vereisen herwaardering.
Fundamenten zijn besproken, hoe de markt zich ontwikkelt is een ander verhaal.
#基本面研报 #加密 #研究 #OKXOrbit 【Dagelijkse marktanalyse】Apple gebruikt Changxin-opslag, goud blijft stagneren door rentevrees, sancties tegen Iran zorgen voor daling van olieprijzen
$SNDK SanDisk is van 1600 naar een dieptepunt van 1418 gedaald en heeft daarna een V-vormig herstel laten zien. Veel mensen dachten dat het door de daling van de grote markten BTC en ETH kwam, maar de werkelijke reden ligt elders.
Volgens het nieuws test Apple DRAM van het Chinese Changxin en NAND van Yangtze Memory, met de bedoeling deze in apparaten voor de Chinese markt te gebruiken. Dit is een directe negatieve factor voor SNDK, omdat het marktaandeel in China wordt weggekaapt, wat leidt tot paniekverkopen. Daarnaast heeft de AI-hardwaresector voor de Nvidia-kwartaalcijfers collectief winst genomen, en SNDK sloot meerdere keren onder het 50-daags gemiddelde, wat zowel technisch als fundamenteel negatief is en de 12% daling van gisteravond verklaart.
De koers is nu rond de 1470 gerezen, maar er is veel weerstand boven. 1600 is een plafond geworden. De enige steun ligt rond 1400; als Apple officieel aankondigt binnenlandse opslag te gebruiken, kan SNDK naar 1300 of zelfs lager zakken.
$XAU daalt door rentevrees bij de Federal Reserve en een sterke dollar
$CL daalt omdat Iran en Oman bespreken de scheepvaart door de Straat van Hormuz te hervatten, waardoor zorgen over de olievoorziening afnemen.
#美启动对伊经济孤立，油价为何回落？
#黄金高位震荡，机构资金继续看涨
#苹果测试长鑫存储芯片并展开初步供货谈判 #Anthropic估算30万亿美元市场，IPO叙事能否兑现？
De leider heeft iets te zeggen
Anthropic heeft een getal genoemd: 30 biljoen dollar.
Dit is de totale adresseerbare markt (TAM) die het van plan is aan investeerders te communiceren in het IPO-document. Wat betekent dat? De gecombineerde omzet van 191 technologiebedrijven in de S&P 1500 was vorig jaar slechts 2,4 biljoen, dus de markt die Anthropic noemt is meer dan 12 keer zo groot.
Toen SpaceX naar de beurs ging, noemden ze 28,5 biljoen, wat al werd beschouwd als de "grootste TAM in de geschiedenis van de mensheid". Anthropic overtreft dat direct.
Hoe is het getal berekend?
Bij het kwantificeren van de TAM heeft Anthropic alle werkzaamheden die AI-modellen kunnen uitvoeren meegerekend. Simpel gezegd, het gaat ervan uit dat AI al het denkwerk kan doen en theoretisch de hele kenniswerkmarkt kan overnemen.
Maar dit getal moet je met een korreltje zout nemen. TAM is de theoretische maximale omzet bij het behalen van 100% marktaandeel. Uber zei bij de IPO in 2019 dat hun TAM 6 biljoen was, WeWork zei 3 biljoen. Wat er daarna gebeurde, is bekend.
De echte inzet is de omzetprognose voor 2028 van 200 miljard
Wat belangrijker is dan de 30 biljoen TAM, is de omzetvoorspelling voor 2028. Intern verwacht Anthropic tussen de 190 en 200 miljard dollar te bereiken in 2028. In mei van dit jaar was de jaarlijkse omzet nog maar 47 miljard, eind juli 65 miljard.
Bij 200 miljard is dat een verviervoudiging in vier jaar. Als deze groei wordt waargemaakt, is een waardering van 2 biljoen gerechtvaardigd. Als dat niet lukt, stort het verhaal in.
100 miljard ophalen, waardering van 2 biljoen
Het doel van de IPO is om maximaal 100 miljard dollar op te halen, meer dan de 86 miljard van SpaceX. De waardering wordt rond de 2 biljoen verankerd. De underwriters zijn Morgan Stanley, Goldman Sachs, JPMorgan en Citigroup. De beursgang kan al in september of begin oktober plaatsvinden.
Impact op de cryptomarkt
Dit is een licht negatief nieuws. Anthropic, SpaceX en OpenAI trekken tegelijkertijd liquiditeit aan, waardoor de instroom van nieuw kapitaal in de cryptomarkt wordt weggezogen. De bitcoinprijs schommelt rond de 80.000, wat hiermee verband houdt. Maar vanuit een ander perspectief, als Anthropic met een waardering van 2 biljoen succesvol naar de beurs gaat, bevestigt dat de kapitaalwaarde van de AI-sector en is het op lange termijn geen slechte zaak voor de cryptoinfrastructuurlaag. $BTC $ETH $SOL
Alle longposities in bitcoin zijn gesloten, wacht op een correctie. Voor PCE en de toespraak van Walsh geen grote posities innemen. SPCX houdt de basispositie aan, opslag en andere sectoren worden herzien.
Bovenstaande analyse is actueel, zorg dat je altijd een stop-loss instelt, veel succes.