Älä enää keskity aiheeseen "Yhdysvaltain 30 vuoden valtionvelkakirjan tuotto on noussut korkeimmalle tasolle sitten vuoden 2002", yksinään 30 vuoden tuoton tarkastelu ei ole kovin merkityksellistä, on katsottava kokonaiskuvaa!
Viitaten eiliseen kirjoitukseeni tämän viikon viidestä erilaisesta velkamarkkinoiden kehityssuunnasta, tänä iltana Brent-öljyn ja Yhdysvaltain valtionvelkakirjojen tuottojen kehityssuunnat poikkeavat toisistaan, nimellisesti markkinat pelkäävät Yhdysvaltain sisäisen inflaation aiheuttavan toisen koronnoston ja omaisuuserien uudelleenarvostuksen (edellinen teksti, vaihtoehto a).
Jos tätä tilannetta ei saada parannettua, 2 vuoden, 10 vuoden ja 30 vuoden tuotot jatkavat samanaikaista nousuaan, ja nousu ei enää tarkoita lokakuun toista koronnostoa, vaan Fedin neutraalikoron korotusta tai jopa koronnostosyklin paluuta, mikä on erittäin haitallista riskialttiille omaisuuserille (edellinen teksti, vaihtoehto c).
Mahdollinen riski: päivätason velkamarkkinoiden tuottojen tarkastelussa 10 vuoden ja 30 vuoden tuottojen nousukäyrä on selvästi jyrkempi kuin 2 vuoden, ja tämän viikon tuottokehitys tarkoittaa, että velkamarkkinoiden riskialttius kasvaa asteittain, eli äärimmäisen jyrkkä karhumainen kehitys (edellinen teksti, vaihtoehto e).
Tällä hetkellä vaihtoehdon e mahdollisuus ei kuitenkaan ole suuri, tässä voidaan seurata kullan kehitystä; kullan samanaikainen lasku tarkoittaa, että velkamarkkinat eivät ole vielä siirtyneet vaihtoehto e -tilaan. Jos kulta kestää tuottojen nousun ja jopa nousee samanaikaisesti velkamarkkinoiden tuottojen kanssa, on syytä varoa velkamarkkinoiden maksukyvyttömyysriskiä.
Koska kun valtionvelkakirjojen luottamus heikkenee, se on potentiaalisesti hyväksi kullalle, joka on turvasatama!#美债收益率创2007年来新高，黄金跌超3%
Vastuuvapauslauseke: OKX Orbit -sisältö on tarkoitettu ainoastaan tiedotustarkoituksiin. Lisätietoja
